Սպառողական վարկավորման զարգացման խնդիրներն ու հեռանկարները. Ռուսաստանում ժամանակակից վարկավորման խնդիրներն ու հեռանկարները Շուկայական պայմաններում վարկավորման խնդիրներն ու հեռանկարները

Ուղարկել ձեր լավ աշխատանքը գիտելիքների բազայում պարզ է: Օգտագործեք ստորև բերված ձևը

Ուսանողները, ասպիրանտները, երիտասարդ գիտնականները, ովքեր օգտագործում են գիտելիքների բազան իրենց ուսումնառության և աշխատանքի մեջ, շատ շնորհակալ կլինեն ձեզ:

Նմանատիպ փաստաթղթեր

Սպառողական վարկերի ընդհանուր բնութագրերը, հայեցակարգը, էությունը և դասակարգումը. Ռուսաստանում սպառողական վարկավորման իրավական կարգավորումը. Վարկավորման շուկայի կարգավիճակը, խնդիրները և զարգացման հեռանկարները. Բանկերի կողմից վարկի տրամադրման պայմանները.

կուրսային աշխատանք, ավելացվել է 29.08.2014թ


Ռուսական առևտրային բանկերի կողմից շուկայում վաճառվող սպառողական վարկավորման էությունը և դասակարգումը բանկային ծառայություններ, դրա սկզբունքները, խնդիրներն ու զարգացման հեռանկարները։ Ներկա վիճակ սպառողական վարկև դրա կատարելագործումը։

կուրսային աշխատանք, ավելացվել է 09.04.2013թ


Սպառողական վարկի հայեցակարգը և դրա դերը տնտեսության մեջ. Ռուսաստանի Դաշնությունում սպառողական վարկավորման կարգավիճակը և նոր ուղղությունները. Սպառողական վարկավորման համակարգում բանկային ռիսկերը նվազագույնի հասցնելու մեթոդներ. CAMEL համակարգից օգտվող բանկերի հուսալիության գնահատում.

թեզ, ավելացվել է 27.09.2011թ


Սպառողական վարկավորման շուկա. դրա էությունը և կառուցվածքը. Ռուսաստանում սպառողական վարկավորման շուկայի զարգացման գործոններն ու պայմանները. ՎՏԲ 24 Բանկի (ՓԲԸ) ֆինանսական վիճակի վերլուծություն և գնահատում. Բանկում սպառողական վարկավորման բարելավման ուղիները.

թեզ, ավելացվել է 01/03/2012 թ


Սպառողական վարկի էությունը. Նրա դերը տնտեսության մեջ. Սպառողական վարկավորման դրական և բացասական հատկանիշները. Այս համակարգի զարգացումը Ռուսաստանում. Արդյունավետության բարելավում բանկային համակարգ. Սպառողական վարկավորման զարգացման հեռանկարները.

վերացական, ավելացվել է 15.05.2010թ


Տեսական ասպեկտներսպառողական վարկավորում. Արտասահմանյան փորձսպառողական վարկավորում Ֆրանսիայի օրինակով. «ԲՊՍ-Բանկ» ԲԲԸ-ում սպառողական վարկի տրամադրման կարգը. Բելառուսի Հանրապետությունում սպառողական վարկավորման խնդիրներն ու հեռանկարները.

թեզ, ավելացվել է 12/12/2009 թ


Սպառողական վարկավորման ձևերի և տեսակների առանձնահատկությունները, դրա դերի և նշանակության գնահատումը ժամանակակից տնտեսության մեջ, Ռուսաստանում կարգավորման սկզբունքներն ու ուղղությունները: Ուսումնասիրվող բանկում սպառողական վարկավորման հետագա զարգացման խնդիրներն ու հեռանկարները.

կուրսային աշխատանք, ավելացվել է 09.09.2014թ

* այս աշխատանքըգիտական ​​աշխատանք չէ, վերջնական որակավորման աշխատանք չէ և հավաքագրված տեղեկատվության մշակման, կառուցվածքի և ձևաչափման արդյունք է, որը նախատեսված է որպես ուսումնական աշխատանքի ինքնուրույն պատրաստման նյութ օգտագործելու համար:

Ներածություն

1.1. Վարկի էությունը և գործառույթները

1.2. Սպառողական վարկի հայեցակարգը և դրա դասակարգումը

1.3. Սպառողական վարկը տնտեսության մեջ և դրա դերը

2. Ռուսաստանի Դաշնության Անվտանգության խորհրդում սպառողական վարկավորման ծավալների վերլուծություն

2.1 Ռուսաստանի Դաշնության Անվտանգության խորհրդի սպառողական վարկավորման տեսակները

2.2 Ռուսաստանի Դաշնության Անվտանգության խորհրդի սպառողական վարկավորման ծրագրերի համեմատություն և VTB24

2.3 Սպառողական վարկավորման զարգացման խնդիրներն ու հեռանկարները

Եզրակացություն

Մատենագիտություն

Ներածություն

Բանկի հիմնական խնդիրն է հոգ տանել իր հաճախորդների մասին, որն արտահայտվում է նրանով, որ բնակչության վարկավորման զարգացած համակարգը պայմանավորված է իր նպատակներով և ուղղված է առաջին հերթին յուրաքանչյուր քաղաքացու կարիքների իրացման համար պայմաններ ստեղծելուն: այնպիսի հարցերում, ինչպիսիք են բնակարանների ձեռքբերումը, կառուցումը և վերակառուցումը, վերապատրաստումը, կահույքի, կենցաղային տեխնիկայի գնումը և շատ ավելին:

Նոր վարկային պրոդուկտների ներդրումը միտված է ներգրավելուն մեծ թվովհաճախորդներին և բավարարել բնակչության տարբեր շերտերի կարիքները: Տնտեսական կայունացումը և բնակչության իրական դրամական եկամուտների աճը բանկին թույլ տվեցին անցյալ տարի իր հաճախորդներին առաջարկել վարկեր տրամադրելու գրավիչ պայմաններ և զգալիորեն պարզեցնել դրանք ստանալու տեխնոլոգիան։

Վարկային գործառնություններ՝ առավելագույնը եկամտի հոդվածբանկային բիզնես. Այս աղբյուրը կազմում է հիմնական մասը զուտ շահույթը, հանվում է պահուստային ֆոնդերև պատրաստվում է շահաբաժիններ վճարել բանկի բաժնետերերին:

Բանկերը տարբեր իրավաբանական և ֆիզիկական անձանց վարկեր են տրամադրում սեփական և փոխառու միջոցներից: Բանկային միջոցները ձևավորվում են հաճախորդի միջոցների հաշվին հաշվարկային, ընթացիկ, հրատապ և այլ հաշիվների վրա. միջբանկային վարկ; բանկի կողմից ժամանակավոր օգտագործման համար մոբիլիզացված միջոցները` թողարկելով պարտքային արժեթղթեր և այլն:

Սպառողական վարկը ամենատարածված տեսակներից մեկն է բանկային գործառնություններմեծ մասը զարգացած երկրներ. Բացի այդ, սպառողական վարկի շրջանակը շատ ավելի լայն է, քան պարզապես երկարաժամկետ օգտագործման ապրանքների գնումները, ինչպիսիք են մեքենաները, կենցաղային տեխնիկան և այլն:

Սպառողական վարկավորումն այնքան տարածված է դարձել զարգացած երկրներում, հիմնականում այն ​​պատճառով, որ գնումների ֆինանսավորման համար այս տեխնոլոգիայի կիրառման շնորհիվ կտրուկ ընդլայնվում է սպառողական ապրանքների և անշարժ գույքի մի ամբողջ շարքի շուկայական կարողությունները:

Ռուսաստանը նույնպես սպառողական վարկավորման արագ աճ է տեսնում: Այս աճի մի քանի պատճառ կա.

Նախ, որոշակի կայունացում տնտեսական վիճակըև մեր երկրում քաղաքական կյանքում աստիճանաբար մարդկանց վստահության զգացումը վերադարձվում է,

Երկրորդ, նկատվում է բնակչության բարեկեցության աճ և, որպես հետևանք, առաջանում է ավելի թանկ իրեր գնելու ցանկության առաջացում, որոնք առաջին անհրաժեշտության առարկա չեն (մեքենաներ, Կենցաղային տեխնիկաՆոր կահույք)

Այս աշխատանքի նպատակն է դիտարկել սպառողական վարկավորման հիմնական ասպեկտները, վերլուծել Ռուսաստանի Դաշնության Անվտանգության խորհրդի սպառողական վարկավորման տեսակները, ինչպես նաև բացահայտել Ռուսաստանում սպառողական վարկավորման զարգացման խնդիրներն ու հեռանկարները:

Այս նպատակին հասնելու համար անհրաժեշտ է լուծել հետևյալ խնդիրները՝ վարկի էությունը և դրա սկզբունքները, սպառողական վարկի հայեցակարգը, ինչպես նաև առավել տարածված սպառողական վարկերի տոկոսադրույքները՝ օգտագործելով Ռուսաստանի Սբերբանկի օրինակը:

1. Տեսական հիմքվարկային կազմակերպություններ

1.1 Վարկի էությունը և գործառույթները

Վարկ - փողի կամ ապրանքների ապառիկ տրամադրում, սովորաբար տոկոսների վճարումով. արժեքը տնտեսական կատեգորիա, ապրանքա-դրամական հարաբերությունների բաղկացուցիչ տարր։ Վարկերի առաջացումը ուղղակիորեն կապված է փոխանակման ոլորտի հետ, որտեղ ապրանքների տերերը առերեսվում են որպես սեփականատերեր, որոնք պատրաստ են մտնել. տնտեսական հարաբերություններ.

Վարկի առաջացման և զարգացման հնարավորությունը կապված է կապիտալի շրջանառության և շրջանառության հետ։ շարժման ժամանակ գլխավոր ու աշխատանքային կապիտալռեսուրսներն ազատվում են: Աշխատանքի միջոցներն արտադրական գործընթացում օգտագործվում են երկար ժամանակ, դրանց արժեքը փոխանցվում է արժեքին պատրաստի արտադրանքմասեր. Կանխիկ դրամով հիմնական կապիտալի արժեքի աստիճանական վերականգնումը հանգեցնում է նրան, որ ազատված միջոցները մուտքագրվում են ձեռնարկությունների հաշիվներին: Միևնույն ժամանակ, մյուս ծայրահեղության դեպքում անհրաժեշտ է փոխարինել աշխատուժի մաշված միջոցները և բավականին մեծ միանվագ ծախսերը։ Իրենց բնույթով նմանատիպ գործընթացներ տեղի են ունենում շրջանառու միջոցների շարժի մեջ: Ավելին, այստեղ շրջանառության և շրջանառության տատանումները դրսևորվում են ավելի բազմազան ձևերով։ Այսպիսով, արտադրության սեզոնայնության, անհավասար առաքումների և այլնի պատճառով առկա է ապրանքի ստեղծման և շրջանառության ժամանակի անհամապատասխանություն։ Որոշ առարկաներ ունեն ժամանակավոր ավելցուկային միջոցներ, իսկ մյուսները՝ պակաս: Սա ստեղծում է վարկային հարաբերությունների առաջացման հնարավորություն, այսինքն՝ վարկը լուծում է միջոցների ժամանակավոր կարգավորման և տնտեսության մեջ դրանց օգտագործման անհրաժեշտության հարաբերական հակասությունը։

Տնտեսության մեջ վարկային հարաբերությունները հիմնված են որոշակի մեթոդաբանական հիմքի վրա, որի տարրերից են այն սկզբունքները, որոնք խստորեն պահպանվում են վարկային կապիտալի շուկայում ցանկացած գործառնության գործնական կազմակերպման ժամանակ։ Այս սկզբունքները ինքնաբուխ ձևավորվեցին վարկավորման զարգացման առաջին փուլում և հետագայում ուղղակի արտացոլում գտան ազգային և միջազգային վարկային օրենսդրության մեջ.

Վարկի մարում.

Այս սկզբունքն արտահայտում է վարկատուից ստացված ֆինանսական միջոցների ժամանակին վերադարձի անհրաժեշտությունը՝ վարկառուի կողմից դրանց օգտագործման ավարտից հետո: Այն իր գործնական արտահայտությունն է գտնում կոնկրետ վարկի մարման մեջ՝ համապատասխան գումար փոխանցելով այն տրամադրած վարկային հաստատության (կամ այլ պարտատիրոջ) հաշվին, որն ապահովում է բանկի վարկային ռեսուրսների վերականգնվողությունը՝ որպես շարունակման անհրաժեշտ պայման։ իր կանոնադրական գործունեությունը: Կենտրոնական պլանավորված տնտեսության պայմաններում վարկավորման ներքին պրակտիկայում գոյություն ուներ «չվերադարձվող վարկի» ոչ պաշտոնական հասկացությունը։ Վարկավորման այս ձևը բավականին տարածված էր հատկապես ք գյուղատնտեսության ոլորտ, և արտահայտվել է պետ վարկային հաստատություններվարկեր, որոնց վերադարձն ի սկզբանե նախատեսված չէր վարկառուի ճգնաժամային ֆինանսական վիճակի պատճառով։ Իր ձևով տնտեսական էությունըԱնվերադարձ վարկերը ավելի շուտ բյուջետային սուբսիդավորման լրացուցիչ ձև էին, որոնք իրականացվում էին միջնորդի միջոցով պետական ​​բանկինչը ավանդաբար բարդացնում էր վարկային պլանավորումը և հանգեցնում բյուջեի ծախսային մասի անընդհատ կեղծման։ Պայմաններում շուկայական տնտեսությունչվերադարձվող վարկ հասկացությունը նույնքան անընդունելի է, որքան, օրինակ, «պլանավորված ոչ եկամտաբեր մասնավոր ձեռնարկություն» հասկացությունը։

Վարկի տևողությունը.

Այն արտացոլում է վարկառուի համար ոչ ցանկացած ժամանակ ընդունելի, այլ վարկային պայմանագրում կամ դրան փոխարինող փաստաթղթում ամրագրված ճշգրիտ սահմանված ժամկետում վերադարձնելու անհրաժեշտությունը: Այս պայմանի խախտումը բավարար պատճառ է, որպեսզի պարտատերը վարկառուի նկատմամբ կիրառի տնտեսական պատժամիջոցներ՝ գանձվող տոկոսների ավելացման տեսքով, իսկ հետագա ուշացումով (մեր երկրում՝ ավելի քան երեք ամիս)՝ ներկայացում. ֆինանսական պահանջներՎ դատական ​​կարգը. Այս կանոնից մասնակի բացառություն են կազմում, այսպես կոչված, հերթապահ վարկերը, որոնց մարման ժամկետը ի սկզբանե որոշված ​​չէ վարկային պայմանագրով։ Այս վարկերը բավականին տարածված են XIX-XX դարերի սկզբին։ (օրինակ՝ ԱՄՆ-ի ագրարային համալիրում), գործնականում չեն օգտագործվում ժամանակակից պայմաններում՝ առաջին հերթին վարկավորման պլանավորման գործընթացում ստեղծված դժվարությունների պատճառով։ Բացի այդ, հերթապահ վարկի պայմանագիրը, առանց մարման ֆիքսված ժամկետ սահմանելու, հստակ սահմանում է վարկառուին հասանելի ժամանակը նախկինում ստացված միջոցների վերադարձի մասին բանկի ծանուցումը ստանալու պահից, ինչը որոշ չափով ապահովում է սկզբունքի պահպանումը. քննարկվում է։

Վարկի վճարում. Վարկի տոկոսներ.

Այս սկզբունքն արտահայտում է ոչ միայն վարկառուի կողմից բանկից ստացված վարկային ռեսուրսների ուղղակի վերադարձի, այլ նաև դրանց օգտագործման իրավունքի դիմաց վճարելու անհրաժեշտությունը։ Վարկի համար վճարի տնտեսական էությունն արտացոլվում է փոխառուի և փոխատուի միջև լրացուցիչ ստացված շահույթի փաստացի բաշխման մեջ: Քննարկվող սկզբունքը գործնական արտահայտություն է գտնում բանկային տոկոսների չափի սահմանման գործընթացում, որն իրականացնում է երեք հիմնական գործառույթ.

1. օրինական շահույթի և եկամտի մի մասի վերաբաշխում անհատներ;

2. արտադրության և շրջանառության կարգավորումը վարկային կապիտալի բաշխման միջոցով ոլորտային, միջոլորտային և միջազգային մակարդակներում.

3. Տնտեսական զարգացման ճգնաժամային փուլերում` բանկի հաճախորդների դրամական խնայողությունների հակագնաճային պաշտպանություն:

Վարկի տոկոսների դրույքաչափը (կամ նորմը), որը սահմանվում է որպես վարկային կապիտալի գծով ստացված տարեկան եկամտի գումարի հարաբերակցությունը տրամադրված վարկի չափին, գործում է որպես վարկային ռեսուրսների գին:

Հաստատելով վարկի դերը որպես մասնագիտացված շուկայում առաջարկվող ապրանքներից մեկի՝ վարկի վճարումը խթանում է վարկառուին այն առավել արդյունավետ օգտագործելու համար: Հենց այդ խթանիչ գործառույթն ամբողջությամբ չկիրառվեց պլանային տնտեսության պայմաններում, երբ վարկային ռեսուրսների զգալի մասը տրամադրվում էր պետական ​​բանկային հաստատությունների կողմից նվազագույն վճարով (տարեկան 1,5-5%) կամ անտոկոս հիմունքներով։ .

Հիմնովին տարբերվում է այլ տեսակի ապրանքների գնագոյացման ավանդական մեխանիզմից, որոնց որոշիչ տարրը հանրային է անհրաժեշտ ծախսերըիրենց արտադրության աշխատուժը, վարկի գինը արտացոլում է առաջարկի և պահանջարկի ընդհանուր հարաբերակցությունը վարկային կապիտալի շուկայում և կախված է մի շարք գործոններից, այդ թվում՝ զուտ պատեհապաշտականից.

Շուկայական տնտեսության ցիկլային զարգացումը (ռեցեսիայի փուլում վարկի տոկոսադրույքը, որպես կանոն, ավելանում է, արագ աճի փուլում՝ նվազում).

գնաճային գործընթացի տեմպերը (որը գործնականում նույնիսկ որոշ չափով հետ է մնում վարկի տոկոսների աճի տեմպերից);

Պետական ​​վարկային կարգավորման արդյունավետությունը, որն իրականացվում է միջոցով հաշվապահական հաշվառման քաղաքականություն կենտրոնական բանկառևտրային բանկերի վարկավորման գործընթացում.

Իրավիճակները միջազգային վարկային շուկայում (օրինակ, 1980-ականներին ԱՄՆ-ի կողմից վարվող վարկի արժեքի բարձրացման քաղաքականությունը հանգեցրեց ամերիկյան բանկերի օտարերկրյա կապիտալի ներգրավմանը, ինչը ազդեց համապատասխան ազգային շուկաների վիճակի վրա).

Ֆիզիկական և իրավաբանական անձանց դրամական խնայողությունների դինամիկան (դրանք նվազեցնելու միտումով վարկի տոկոսադրույքը, որպես կանոն, աճում է);

Արտադրության և շրջանառության դինամիկան, որը որոշում է համապատասխան կատեգորիաների վարկային ռեսուրսների անհրաժեշտությունը պոտենցիալ վարկառուներ;

Արտադրության սեզոնայնությունը (օրինակ, Ռուսաստանում վարկի տոկոսադրույքը ավանդաբար աճում է օգոստոս-սեպտեմբեր ամիսներին, ինչը կապված է Հեռավոր Հյուսիս ապրանքների ներմուծման համար գյուղատնտեսական վարկերի և վարկերի տրամադրման անհրաժեշտության հետ);

Պետության կողմից տրամադրվող վարկերի չափի և նրա պարտքի հարաբերակցությունը (վարկի տոկոսադրույքը կայուն աճում է ներքին պետական ​​պարտքի աճով):

Վարկի ապահովություն.

Այս սկզբունքն արտահայտում է փոխատուի գույքային շահերի պաշտպանությունն ապահովելու անհրաժեշտությունը վարկառուի կողմից իր պարտավորությունների հնարավոր խախտման դեպքում և գործնական արտահայտություն է գտնում վարկավորման այնպիսի ձևերում, ինչպիսիք են ֆինանսական երաշխիքներով ապահովված կամ ապահովված վարկերը: Այն հատկապես արդիական է ընդհանուր տնտեսական անկայունության ժամանակաշրջանում, օրինակ՝ ներքին պայմաններում։

Վարկի նպատակային բնույթը.

Կիրառվում է վարկային գործարքների տեսակների մեծ մասին՝ արտահայտելով անհրաժեշտությունը նախատեսված է օգտագործման համարվարկատուից ստացված միջոցները. Գործնական արտահայտություն է գտնում համապատասխան բաժնում վարկային պայմանագիր, սահմանելով վարկի կոնկրետ նպատակը, ինչպես նաև վարկառուի կողմից սույն պայմանի պահպանման նկատմամբ բանկի վերահսկողության գործընթացում: Այս պարտավորության խախտումը կարող է հիմք դառնալ վարկի վաղաժամկետ դուրսբերման կամ վարկի տոկոսադրույքի տույժի (ավելացման) համար:

Վարկի տարբերակված բնույթ.

Այս սկզբունքը որոշում է վարկային կազմակերպության կողմից տարբերակված մոտեցումը պոտենցիալ վարկառուների տարբեր կատեգորիաների նկատմամբ: Դրա գործնական իրականացումը կարող է կախված լինել ինչպես կոնկրետ բանկի անհատական ​​շահերից, այնպես էլ պետության կողմից իրականացվող կենտրոնացված քաղաքականությունից՝ աջակցելու որոշակի ոլորտներին կամ գործունեության ոլորտներին (օրինակ՝ փոքր բիզնեսին և այլն): Վարկավորման տեղն ու դերը տնտեսական համակարգՀասարակությունները նույնպես որոշվում են հիմնականում իրենց կողմից կատարվող գործառույթներով՝ ինչպես ընդհանուր, այնպես էլ ընտրովի բնույթի։

վերաբաշխման գործառույթ:

Շուկայական տնտեսության պայմաններում վարկային կապիտալի շուկան հանդես է գալիս որպես մի տեսակ պոմպ, որը ժամանակավորապես ազատ ֆինանսական ռեսուրսներ է դուրս մղում որոշ ոլորտներից: տնտեսական գործունեությունև դրանք ուղղելով ուրիշներին՝ ապահովելով, մասնավորապես, ավելի մեծ շահույթ։ Կենտրոնանալով տարբեր ոլորտներում կամ տարածաշրջաններում իր տարբերակված մակարդակի վրա՝ վարկը հանդես է գալիս որպես տնտեսության ինքնաբուխ մակրոկարգավորիչ՝ ապահովելով. բավարարելով կապիտալ ներդրումների դինամիկ զարգացող օբյեկտների կարիքները լրացուցիչ ֆինանսական ռեսուրսներով: Այնուամենայնիվ, որոշ դեպքերում այս գործառույթի գործնական իրականացումը կարող է նպաստել շուկայի կառուցվածքի անհամամասնությունների խորացմանը, որն առավել ցայտուն դրսևորվեց Ռուսաստանում շուկայական տնտեսությանն անցնելու փուլում, որտեղ կապիտալի արտահոսքը շուկայական ոլորտից: շրջանառության ոլորտ արտադրությունը սպառնալից բնույթ է ստացել, այդ թվում՝ վարկային կազմակերպությունների օգնությամբ։ Ահա թե ինչու ամենակարեւոր խնդիրներից մեկը պետական ​​կարգավորումը վարկային համակարգ- Տնտեսական առաջնահերթությունների ռացիոնալ որոշում և վարկային ռեսուրսների ներգրավման խթանում այն ​​ճյուղեր կամ տարածաշրջաններ, որոնց արագացված զարգացումը օբյեկտիվորեն անհրաժեշտ է ազգային շահերի տեսանկյունից, և ոչ միայն առանձին տնտեսվարող սուբյեկտների ընթացիկ շահերի տեսանկյունից:

Բաշխման ծախսերի խնայողություն:

Այս գործառույթի գործնական իրականացումը ուղղակիորեն բխում է վարկի տնտեսական բնույթից, որի աղբյուրը, ի թիվս այլ բաների, արդյունաբերական և արդյունաբերական շրջանառության գործընթացում ժամանակավորապես բաց թողնված ֆինանսական միջոցներն են: առևտրային կապիտալ. Տնտեսվարող սուբյեկտների միջոցների ստացման և ծախսման միջև եղած ժամանակային ընդմիջումը կարող է պայմանավորել ոչ միայն ավելցուկը, այլև ֆինանսական ռեսուրսների բացակայությունը։ Այդ իսկ պատճառով այդքան լայնորեն կիրառվում են սեփական շրջանառու միջոցների ժամանակավոր պակասը լրացնելու համար տրամադրվող վարկերը, որոնք օգտագործվում են վարկառուների գրեթե բոլոր կատեգորիաների կողմից և ապահովում են կապիտալի շրջանառության զգալի արագացում և, հետևաբար, խնայողություններ ընդհանուր բաշխման ծախսերում։

Կապիտալի կենտրոնացման արագացում.

Կապիտալի կենտրոնացման գործընթացն է անհրաժեշտ պայմանտնտեսական զարգացման կայունություն և ցանկացած տնտեսվարող սուբյեկտի առաջնահերթ նպատակ։ Այս խնդրի լուծմանն իրական օգնությունը տրամադրվում է փոխառու միջոցներով, որոնք հնարավորություն են տալիս զգալիորեն ընդլայնել արտադրության (կամ այլ բիզնես գործառնությունների) մասշտաբները և այդպիսով ապահովել շահույթի լրացուցիչ զանգված։ Նույնիսկ հաշվի առնելով դրա մի մասը վարկատուի հետ հաշվարկների համար հատկացնելու անհրաժեշտությունը, վարկային ռեսուրսների ներգրավումն ավելի արդարացված է, քան միայն կենտրոնանալը. սեփական միջոցները. Նշենք, սակայն, որ բեմում տնտեսական անկում(և առավել եւս շուկայական տնտեսության անցնելու դեպքում) այդ ռեսուրսների բարձր արժեքը թույլ չի տալիս դրանք ակտիվորեն օգտագործել տնտեսական գործունեության շատ ոլորտներում կապիտալի կենտրոնացման արագացման խնդիրը լուծելու համար: Այնուամենայնիվ, դիտարկվող գործառույթը, նույնիսկ կենցաղային պայմաններում, որոշակի դրական արդյունք տվեց՝ թույլ տալով զգալիորեն արագացնել դրա ապահովման գործընթացը. ֆինանսական ռեսուրսներգործունեության ոլորտները, որոնք բացակայել են կամ չափազանց զարգացած չեն եղել պլանային տնտեսության ընթացքում:

Առևտրի սպասարկում.

Այս գործառույթի իրականացման գործընթացում վարկը ակտիվորեն ազդում է ոչ միայն ապրանքային, այլև ապրանքների արագացման վրա. դրամական շրջանառություն, դրանից տեղահանելով, մասնավորապես, կանխիկ գումար։ Դրամական շրջանառության ոլորտ ներդնելով այնպիսի գործիքներ, ինչպիսիք են օրինագծերը, չեկերը, վարկային քարտերը և այլն, ապահովում է կանխիկ վճարումների փոխարինումը անկանխիկ գործառնություններով, ինչը հեշտացնում և արագացնում է տնտեսական հարաբերությունների մեխանիզմը ներքին և ներքաղաքական ոլորտներում: միջազգային շուկաներ. Այս խնդրի լուծման գործում ամենաակտիվ դերը խաղում է կոմերցիոն վարկը՝ որպես անհրաժեշտ տարր։ ժամանակակից հարաբերություններապրանքային բորսա.

Գիտական ​​և տեխնոլոգիական առաջընթացի արագացում.

Հետպատերազմյան տարիներին գիտատեխնոլոգիական առաջընթացը որոշիչ գործոն է դարձել ցանկացած պետական ​​և առանձին տնտեսվարող սուբյեկտի տնտեսական զարգացման համար։ Վարկավորման դերը դրա արագացման մեջ առավել պարզ երևում է գիտատեխնիկական կազմակերպությունների գործունեության ֆինանսավորման գործընթացի օրինակով, որոնց առանձնահատկությունները միշտ ավելի մեծ ժամանակային բաց են եղել, քան այլ ճյուղերում կապիտալի սկզբնական ներդրման և ներդրումների միջև: պատրաստի արտադրանքի վաճառք. Այդ իսկ պատճառով գիտահետազոտական ​​կենտրոնների մեծ մասի (բացառությամբ պետության կողմից ֆինանսավորվողների) բնականոն գործունեությունը առանց վարկային ռեսուրսների օգտագործման անհնար է։ Հավասարապես անհրաժեշտ է նորարարական գործընթացների իրականացման համար գիտական ​​մշակումների և տեխնոլոգիաների արտադրության մեջ ուղղակի ներդրման ձևով վարկ, որոնց ծախսերը սկզբնապես ֆինանսավորվում են ձեռնարկությունների կողմից, այդ թվում՝ նպատակային միջնաժամկետ և երկարաժամկետ բանկային վարկերի միջոցով:

Այսպիսով, վարկ- սրանք տնտեսական հարաբերություններ են, որոնք առաջանում են փոխատուի և փոխառուի միջև՝ կապված ժամանակավոր օգտագործման փոխառության արժեքի հետ:

Շուկայական տնտեսության պայմաններում վարկը կատարում է հետևյալ գործառույթները.

Ա) ժամանակավորապես անվճար կանխիկի կուտակում.

Բ) միջոցների վերաբաշխում` դրանց հետագա վերադարձի պայմաններով.

գ) շրջանառության վարկային գործիքների (թղթադրամներ և գանձապետական ​​թղթադրամներ) և վարկային գործառնությունների ստեղծում.

Դ) ընդհանուր դրամաշրջանառության ծավալի կարգավորումը.

Ուստի վարկի հիմնական սկզբունքներն են մարումը, հրատապությունը և վճարումը։

1.2 Սպառողական վարկի հայեցակարգը և դրա դասակարգումը

Ի՞նչ է սպառողական վարկը: Ռուսաստանում սպառողական վարկերը ներառում են բնակչությանը տրամադրվող ցանկացած տեսակի վարկ: Ըստ էության, դա առևտրային ձեռնարկությունների կողմից սպառողական ապրանքների վաճառքն է հետաձգված վճարմամբ կամ բանկերի կողմից սպառողական ապրանքներ գնելու, ինչպես նաև տարբեր տեսակի անձնական ծախսերի վճարման համար վարկերի տրամադրում (ուսման վարձ, բժշկական ծառայությունեւ այլն։ Ի տարբերություն այլ վարկերի, սպառողական վարկի օբյեկտ կարող է լինել և՛ ապրանքը, և՛ փողը։ Բնակչությունը հանդես է գալիս որպես վարկառու, իսկ բանկերը տրամադրում են սպառողական վարկի հիմնական մասը։ Սպառողական վարկ ստանալու ժամանակ, որպես կանոն, գործում է միջնորդ՝ առևտրային ընկերություն, որը ապրանքներ է վաճառում ապառիկով։ Վարկի սուբյեկտները, մի կողմից, վարկատուներն են. այս դեպքը- դրանք առևտրային բանկերն են, հատուկ սպառողական վարկային հաստատությունները, խանութները, խնայբանկերը և այլ ձեռնարկությունները, իսկ մյուս կողմից՝ վարկառուները՝ մարդիկ։ Բայց քանի որ վերջիններս իրենց անհրաժեշտ միջոցներն ավելի մեծ չափով ստանում են բանկային վարկերի հաշվին, փաստորեն սպառողական վարկի ընդհանուր գումարի 9/10-ը տրամադրվում է բանկերի կողմից։ Սպառողական վարկը մարվում է միանվագ հանձնարարականով կամ հաշվարկային վճարից: Միանվագ վարկ. Սա ներառում է գնորդի կողմից բացված ընթացիկ հաշիվները հանրախանութներում և այլ մանրածախ կետերում 1-1,5 ամիս ժամկետով. տրամադրված վարկերի սահմաններում գնում են ապրանքներ և ժամկետը լրանալուց հետո Վերջնաժամկետմիաժամանակ մարել իրենց պարտքը. Միանվագ մարումով սպառողական վարկը ներառում է նաև հետաձգված վճարման ձևով վարկեր (կոմունալ ծառայությունների, բժիշկների և ծառայությունների համար). բժշկական հաստատություններ) Սպառողական վարկի տարբեր ձևերի միջոցով սպասարկվում է մանրածախ շրջանառության անընդհատ աճող մասնաբաժինը: Ռուսաստանում սպառողական վարկի զարգացման մասշտաբով այն դեռ շատ հետ է զարգացած երկրներից։ Սակայն վերջին տարիներին այն բավականին դինամիկ զարգացում է ստացել։

Սպառողական վարկը տրամադրվում է երկարաժամկետ օգտագործման ապրանքների ձեռքբերման, բնակարանաշինության և բնակարանների ձեռքբերման համար։ Կանխիկ - շինարարության, վերանորոգման և այլնի համար: Ընթացիկ կարիքների համար վարկը, որպես կանոն, կարճաժամկետ է (մինչև երկու տարի), իսկ ներդրումային նպատակներով՝ երկարաժամկետ։

Հետևանք արագ զարգացումսպառողական վարկը բանկերին քաղաքացիների ժամկետանց պարտքերի ավելացումն էր։ Այս գործընթացի ազդեցության տակ սկսվեց ֆիզիկական անձանց պարտքերի վերադարձման ծառայությունների քաղաքակիրթ շուկայի ձևավորումը։

Վարկառուների սպառողական վարկերի և վարկավորման օբյեկտների դասակարգումը կարող է իրականացվել ըստ մի շարք չափանիշների, այդ թվում՝ վարկառուի տեսակը, գրավի տեսակները, մարման ժամկետները, մարման եղանակները, նպատակային օգտագործումը, վարկավորման օբյեկտները, ծավալը և այլն:

Ռուսաստանում օգտագործման (վարկավորման օբյեկտների) առումով սպառողական վարկը բաժանվում է վարկերի՝ հրատապ կարիքների համար. ապահովված է արժեթղթերով; բնակարանների կառուցում և գնում; կապիտալ վերանորոգումանհատական ​​բնակելի շենքերը, դրանց գազաֆիկացումը և միացումը ջրամատակարարման և կոյուղու ցանցերին. Գյուղական բնակավայրերում բնակվող քաղաքացիներին նաև վարկեր են տրամադրվում անասնագլխաքանակի և թռչնաբուծության համար վերգետնյա շինությունների կառուցման և իրենց անձնական դուստր հողամասերում աշխատանքներ կատարելու համար փոքրածավալ մեքենայացման սարքավորումների ձեռքբերման համար: Այգեգործական կոոպերատիվների և գործընկերությունների անդամներին տրամադրվում են երկարաժամկետ վարկեր՝ գնելու կամ կառուցելու համար. այգիների տներև այգիների կանաչապատում։

Առարկաներ վարկային գործարք(ըստ փոխատուի և փոխառուի արտաքին տեսքի) կան.

● բանկային սպառողական վարկեր;

● բնակչությանը տրամադրվող վարկեր առևտրային կազմակերպություններ;

● սպառողական վարկեր ոչ բանկային վարկային հաստատություններից (գրավատներ, վարձակալական գրասենյակներ, փոխօգնության հիմնադրամներ, վարկային կոոպերատիվներ, կառուցող հասարակություններ, կենսաթոշակային հիմնադրամներև այլն);

● ֆիզիկական անձանց կողմից տրամադրվող անձնական կամ մասնավոր սպառողական վարկեր.

● սպառողական վարկեր, որոնք տրամադրվում են փոխառուներին անմիջապես այն ձեռնարկություններում և կազմակերպություններում, որտեղ նրանք աշխատում են:

Ըստ վարկավորման պայմանների՝ սպառողական վարկերը բաժանվում են.

Կարճաժամկետ (1 օրից մինչև 1 տարի);

Միջնաժամկետ (1 տարուց մինչև 3-5 տարի);

Երկարաժամկետ (ավելի քան 3-5 տարի):

Ներկայումս Ռուսաստանում, ընդհանուր տնտեսական անկայունության պատճառով, սպառողական վարկի բաժանումն ըստ ժամկետների պայմանական է։ Բանկերը, տրամադրելով վարկ, սովորաբար դրանք բաժանում են կարճաժամկետ (մինչև 1 տարի) և երկարաժամկետ (1 տարուց ավելի): Կարճաժամկետ վարկը կարող է տրվել ֆիքսված ժամկետով (մեկ տարվա ընթացքում) կամ ըստ պահանջի։ Ցպահանջ վարկը չունի որոշակի ժամկետ, և բանկը ցանկացած պահի կարող է պահանջել դրա մարումը: Ցպահանջ վարկ տրամադրելիս հաճախ ենթադրվում է, որ վարկառուն հարաբերականորեն իրացվելի է, և ակտիվները, որոնցում ներդրված են փոխառու միջոցները, կարող են ամենակարճ ժամկետում վերածվել կանխիկի:

Ըստ տրամադրման մեթոդի՝ սպառողական վարկը բաժանվում է նպատակային և ոչ նպատակային։

Ապահովագրությամբ վարկերն առանձնանում են առանց գրավի (դատարկ) և ապահովված (գրավ, երաշխիքներ, երաշխիքներ, ապահովագրություն): Հիմնական պատճառը, թե ինչու է բանկը պահանջում գրավ, վնասներ կրելու ռիսկն է, եթե վարկառուն չի ցանկանում կամ չի կարողանում ամբողջությամբ մարել ժամկետը, ինչը սկիզբն էր: տնտեսական ճգնաժամ. Գրավը չի երաշխավորում վարկի մարումը, բայց նվազեցնում է ռիսկը, քանի որ լուծարման դեպքում բանկը առավելություն ունի այլ պարտատերերի նկատմամբ ցանկացած տեսակի ակտիվների առնչությամբ, որոնք գրավ են հանդիսանում բանկային վարկի համար:

Ըստ մարման եղանակի՝ տարբերվում են փոխառությունները՝ միանվագ մարում և ապառիկ վարկեր։

Առանց ապառիկ վճարումների վարկերն ունեն մի կարևոր առանձնահատկություն՝ նման վարկերի դեպքում պարտքի և տոկոսների մարումն իրականացվում է միաժամանակ։ Նման վարկերի օրինակ են այսպես կոչված կամրջային վարկերը, որոնք տրվում են ֆիզիկական անձի կողմից նոր տուն գնելու համար սեփականատիրոջ նոր և հին տան արժեքի տարբերության չափով։

Ապառիկ վարկերը ներառում են. վարկեր՝ վարկի նույնիսկ պարբերական մարմամբ (ամսական, եռամսյակային և այլն); անհավասար պարբերական մարումներով վարկեր (վարկի մարման համար վճարման չափը տատանվում է (աճում կամ նվազում)՝ կախված որոշակի գործոններից): Ապառիկ վարկ տրամադրելիս գործում է այն սկզբունքը, ըստ որի վարկի գումարը մաս-մաս դուրս է գրվում պայմանագրի գործողության ընթացքում:

Ըստ տոկոսների գանձման եղանակի՝ վարկը դասակարգվում է հետևյալ կերպ. մարման պահին տոկոսների վճարմամբ վարկեր. վարկեր, որոնց տոկոսագումարները վճարվում են հավասար մասով օգտագործման ողջ ժամանակահատվածում.

Մեզ մոտ այս պահին նման վիճակագրություն չկա, սակայն քաջ հայտնի է, որ վերջին տարիներին ակտիվորեն զարգանում է բնակչության վարկավորումն առևտրային կազմակերպությունների միջոցով։ Հաճախ գնորդները գնում են թանկարժեք ապրանքներ ապառիկ վճարմամբ։

Բանկային վարկի ապառիկ վճարման ուղղակի և անուղղակի ձև սպառողների կարիքներըբնակչությունն ունի իր առավելություններն ու թերությունները. Առաջին բանը, որ տարբերում է բանկային ուղղակի վարկավորումն անուղղակիից, կազմակերպման հեշտությունն է վարկային գործընթաց, որը թույլ է տալիս ճշգրիտ գնահատել վարկավորման օբյեկտը, պարզել վարկերի տրամադրման տնտեսական նպատակահարմարությունը և արդյունավետ վերահսկողություն կազմակերպել դրա օգտագործման և մարման նկատմամբ։ Այս ամենը, անկասկած, դրական է ազդում բանկի և վարկառուի միջև վարկային հարաբերությունների կազմակերպման վրա։

Մյուս կողմից, բանկի տեսանկյունից, ուղղակի բանկային վարկավորման հետ կապված բացասական գործոնները սովորաբար ներառում են մի փոքր ավելին. բարձր մակարդակռիսկ, քան անուղղակի բանկային վարկավորման դեպքում:

Նախ, Ռուսաստանում անհատ վարկառուների վարկավորման ներկայիս պրակտիկան ունի մի շարք դժվարություններ.

Ա) անհատ հաճախորդների վարկունակության վերլուծությունը մինչև վարկի տրամադրումն իրականացվում է ոչ բոլոր առևտրային բանկերի կողմից.

Բ) վարկունակության վերլուծության մեթոդները միշտ չէ, որ համապատասխանում են պրակտիկայի պահանջներին.

Գ) վարկերի համար գրավի առկայությունը հաճախ ձևական է:

Երկրորդ, երկրի մակրոտնտեսական իրավիճակը նույնպես բացասաբար է ազդել բանկի կազմակերպման և մասնավոր հաճախորդների վարկավորման վրա։

Բնակչության սպառողական կարիքներին անուղղակի բանկային վարկավորումը թույլ է տալիս բանկին նվազեցնել ռիսկերի ազդեցությունը (վարկ, տոկոս, արժույթ, շուկա և այլն), քանի որ վարկերը հնարավորություն են տալիս ավելի մեծ հուսալիությամբ որոշել վարկառուի վարկունակությունը: իսկ իրականությունը՝ վարկը ժամանակին մարելու, արդյունավետ վերահսկողություն կազմակերպելու հնարավորություն, այդ թվում՝ վարկի մարման փուլում։

1.3 Սպառողական վարկը տնտեսության մեջ և դրա դերը.

Սպառողական վարկի հայեցակարգը.

Ի՞նչ է սպառողական վարկը: Ըստ էության, «սա առևտրային ձեռնարկությունների կողմից սպառողական ապրանքների վաճառքն է հետաձգված վճարմամբ կամ բանկերի կողմից վարկերի տրամադրում սպառողական ապրանքներ գնելու, ինչպես նաև տարբեր տեսակի անձնական ծախսերի (ուսման վարձ, բժշկական օգնություն) վճարելու համար։ և այլն)»։

Ի տարբերություն այլ վարկերի, սպառողական վարկի օբյեկտ կարող է լինել և՛ ապրանքը, և՛ փողը։ Ապառիկ վաճառվող, ինչպես նաև բանկային վարկերով վճարվող ապրանքները սպառողական երկարաժամկետ արժեք են: Վարկի սուբյեկտները մի կողմից վարկատուներն են, այս դեպքում՝ առևտրային բանկերը, հատուկ սպառողական վարկային հաստատությունները, խանութները, խնայբանկերը և այլ ձեռնարկությունները, իսկ մյուս կողմից՝ վարկառուները՝ մարդիկ։ Ֆրանսիայում սպառողական վարկի մոտ 1/4-ը տրամադրում են բանկերը, իսկ 3/4-ը՝ մասնագիտացված վարկային կազմակերպությունները: Բայց քանի որ վերջիններս իրենց անհրաժեշտ միջոցներն ավելի մեծ չափով ստանում են բանկային վարկերի հաշվին, փաստորեն սպառողական վարկի ընդհանուր գումարի 9/10-ը տրամադրվում է բանկերի կողմից։ Սպառողական վարկը մարվում է միանվագ հանձնարարականով կամ հաշվարկային վճարից:

1. Վարկ միանվագ մարումով. Սա ներառում է գնորդի կողմից բացված ընթացիկ հաշիվները հանրախանութներում և այլ մանրածախ կետերում 1-1,5 ամիս ժամկետով. տրամադրված վարկերի սահմաններում գնում են ապրանքներ և սահմանված ժամկետը լրանալուց հետո միանվագ մարում են իրենց պարտքը։ Միանվագ մարումով սպառողական վարկը ներառում է նաև հետաձգված վճարման ձևով վարկեր (կոմունալ ծառայությունների, բժիշկների և բժշկական հաստատությունների ծառայությունների համար):

2. Ապառիկ ապառիկ, սպառողական վարկի հիմնական մասը (ԱՄՆ-ում՝ դրա ընդհանուր գումարի 3/4-ը) կազմում են ապառիկ վարկերը։

Սպառողական վարկի տարբեր ձևերի միջոցով սպասարկվում է մանրածախ շրջանառության անընդհատ աճող մասնաբաժինը:

Սպառողական վարկի դերը տնտեսության մեջ.

«Սպառողական վարկը առանձնահատուկ զարգացում ստացավ կապիտալիզմի ընդհանուր ճգնաժամի պայմաններում (հիմնականում 1939-1945 թվականների Երկրորդ համաշխարհային պատերազմից հետո) արտադրության աճի և աշխատավոր մարդկանց սահմանափակ արդյունավետ պահանջարկի միջև անհամապատասխանության կտրուկ աճի պատճառով։

Երկրի տնտեսության մեջ վարկը կատարում է որոշակի գործառույթներ.

Բացահայտում է կապիտալի վերաբաշխումը տնտեսության ոլորտների միջև և դրանով իսկ նպաստում է միջին շահույթի ձևավորմանը.

Խթանում է աշխատանքի արդյունավետությունը;

Ընդլայնում է ապրանքների շուկան;

Արագացնում է ապրանքների վաճառքի և շահույթ ստանալու գործընթացը.

Դա կապիտալի կենտրոնացման հզոր գործիք է.

Արագացնում է կապիտալի կուտակման և կենտրոնացման գործընթացը.

Ապահովում է բաշխման ծախսերի կրճատում.

կապված փողի շրջանառության հետ;

Ապրանքների շրջանառության հետ կապված.

Վարկը կարևոր դեր է խաղում ապրանքների և մետաղական փողերի շրջանառության հետ կապված բաշխման ծախսերի կրճատման ապահովման գործում: Շնորհիվ այն բանի, որ սպառողական վարկը արագացնում է ապրանքների վաճառքը, կրճատվում են դրանց փաթեթավորման և պահպանման հետ կապված ծախսերը։ Մետաղական փողի շրջանառության ծախսերի խնայողություններ են ձեռք բերվում.

Անկանխիկ վճարումների համակարգի զարգացում. Վարկերի և բանկերի զարգացման հիման վրա հնարավորություններ են ստեղծվում վճարումներ կատարել առանց կանխիկի մասնակցության՝ պարտապանի հաշվից պարտատիրոջ հաշվին փոխանցելու միջոցով.

Դրամական շրջանառության արագության բարձրացում: Վարկի միջոցով ազատ դրամական կապիտալն ու խնայողությունները դրանց սեփականատերերի կողմից տեղադրվում են բանկերում, իսկ վերջիններս, վարկեր տրամադրելով, դրանք դնում են շրջանառության մեջ։ Փողի շրջանառությունն արագանում է նաև նրանով, որ ապառիկ ապրանք գնելը վերացնում է գումարի նախնական կուտակման անհրաժեշտությունը, իսկ պարտքը կարող է վճարվել եկամուտ ստանալուց անմիջապես հետո։ Այսպիսով, վարկը և կրեդիտային համակարգը նվազագույնի են հասցնում դրամական պահուստը՝ որպես գնման և վճարման միջոց յուրաքանչյուր ֆիզիկական և իրավաբանական անձի համար.

Մետաղական փողի փոխարինում ապառիկով՝ թղթադրամներով. Քանի որ վարկը և բանկերը զարգանում են կապիտալիզմի զարգացման հետ մեկտեղ, մետաղական փողն ավելի ու ավելի է փոխարինվում վարկային փողերով՝ ապահովելով ամբողջ կապիտալիստական ​​դասակարգին փողի շրջանառության ծախսերի հսկայական խնայողություններով: Սկսած Առաջին համաշխարհային պատերազմից՝ կապիտալիստական ​​երկրների մեծ մասում և 1929-1933 թվականների համաշխարհային տնտեսական ճգնաժամի շրջանից։ Բոլոր երկրներում մետաղական փողը դադարել է գործել որպես շրջանառության և վճարման միջոց։ Այդ ժամանակվանից ի վեր երկրի ներսում մետաղական փողերն ամբողջությամբ փոխարինվել են վարկային փողերով և վարկային գործառնություններով։

«Վարկը, հաղթահարելով լիարժեք կանխիկ դրամի շրջանառության սահմանները, դրանով իսկ ընդլայնում է արտադրության զարգացման սահմանները»։

Սպառողական վարկը շատ լավ խթանում է աշխատանքի արդյունավետությունը։ Աշխատավարձ ստանալը բավարար չէ գնելու համար կանխիկմի շարք ապրանքներ, մասնավորապես երկարաժամկետ ապրանքներ, մարդիկ հնարավորություն ունեն այդ ապրանքները գնել ապառիկ կամ վարկ վերցնել դրանց գնման դիմաց։ Հետագայում այդ ապրանքների գումարը պետք է վճարվի, ուստի յուրաքանչյուրը, ով վարկ է վերցրել, փորձում է հնարավորինս երկար մնալ իր աշխատավայրում, այսինքն. ավելի երկար ժամանակով։ Միայն այս կերպ նա կարող է վստահ լինել վարկը մարելու իր կարողության մեջ և պարտատերերին ապացուցել իրեն որպես ազնիվ և բարեխիղճ մարդ՝ հետագա շփումների համար։

Բայց, ինչպես ասում է մի ասացվածք. «Նա, ով պարտք է վերցնում, վաճառում է իր ազատությունը»: Իրոք, սպառողական վարկը կարող է «պարտքի անցք» դառնալ, քանի որ գործազրկության կամ որևէ այլ պատճառով եկամուտ կորցնելով, կարող է ստեղծվել այնպիսի իրավիճակ, որ մարդիկ չկարողանան մարել իրենց պարտքերը։ Կարևոր է նաև նշել, որ սպառողական վարկը նվազեցնում է աշխատակիցների շրջանառությունը՝ ստիպելով մարդկանց հնարավորինս ամուր պահել իրենց աշխատանքը: աշխատավայր. Կադրերի շրջանառության կրճատումը դրական է ազդում երկրի տնտեսության վրա. Արդյունքում պետք է ասել, որ սպառողական վարկը շատ ուժեղ գործոն է ժողովրդի բարեկեցությունը բարձրացնելու համար։

Բայց, ինչպես ասում են, չկա վատն առանց լավի, և լավն առանց վատի, և ահա. Պետք է հաշվի առնել, որ «սպառողական վարկը, ժամանակավորապես խթանելով արտադրության աճը և ստեղծելով բարձր կոնյունկտուրայի տեսք, ի վերջո, կարող է նպաստել բնակչության արդյունավետ պահանջարկից դուրս արտադրության, գերարտադրության աճին և տնտեսական ճգնաժամերի սրումը»։

2. Ռուսաստանի Դաշնության Անվտանգության խորհրդում սպառողական վարկավորման ծավալի վերլուծություն

2.1 Ռուսաստանի Դաշնության Անվտանգության խորհրդի սպառողական վարկավորման տեսակները

Ներկայումս Ռուսաստանի Դաշնության Անվտանգության խորհուրդը տրամադրում է սպառողական վարկերի հետևյալ տեսակները.

Ա) մեքենայի վարկ

Վարկի պայմաններ :

5 տարուց ոչ ավելի

Տոկոսադրույքը:

Տոկոսադրույքը կախված է գնված մեքենայի տեսակից և կանխավճարի չափից:

Նոր մեքենաների (այլ տրանսպորտային միջոցների) գնման վարկերի համար.

Ռուբլով.

Տարեկան 15%-ից 15%

15% -ից մինչև 30% - տարեկան 16%;

30% -ից մինչև 50% - տարեկան 15,5%;

50% և բարձրից` 15% տարեկան:

Օգտագործված մեքենաների վարկերի համար.

Ռուբլով.

Մինչև 3 տարի ներառյալ՝ կախված կանխավճարից.

15%-ից - 16% տարեկան

Ավելի քան 3-ից 5 տարի ներառյալ՝ կախված կանխավճարից.

15% -ից մինչև 30% - տարեկան 17%;

30% -ից մինչև 50% - տարեկան 16,5%;

50% և բարձրից` 16% տարեկան:

Սակագներ և միջնորդավճարներ.

Վարկառուն Բանկին վճարում է միանվագ վճարումներ՝ համաձայն Բանկի կողմից ստեղծվածֆիզիկական անձանց մատուցվող ծառայությունների սակագները.

Վարկի չափը.

Յուրաքանչյուր Վարկառուի համար վարկի առավելագույն գումարը որոշվում է նրա վճարունակության գնահատման հիման վրա, բայց չի կարող գերազանցել մեքենայի արժեքի 85%-ը ռուբլով վարկերի համար և մեքենայի արժեքի 80%-ը ԱՄՆ դոլարով, եվրոյով, նշված վարկերի համար: առուվաճառքի պայմանագրում և (կամ) վճարման փաստաթղթերում.

Վարկի ապահովում.

Հիմնական բանը` գնված մեքենայի (այլ տրանսպորտային միջոցների) գրավը և Վարկառուի (ա) ամուսնու երաշխիքը` առանց հաշվի առնելու նրա (նրա) վճարունակությունը (պայմանով, որ Վարկառուն ամուսնացած է):

Նավի համար գրավի (հիփոթեքային) պայմանագրի գրանցմանը նախորդող ժամանակահատվածում ջրային տրանսպորտային միջոցներ ձեռք բերելու համար վարկ տրամադրելիս Վարկառուն պարտավոր է ապահովել վարկի մարման այլ երաշխիքներ:

Գնված ավտոմեքենայի (այլ մեքենայի) գրավի պայմանագիրը կնքվում է մինչև Վարկառուի կատարումը պետական ​​գրանցումավտոմեքենա (այլ փոխադրամիջոց) վարկային պայմանագրի կնքման հետ միաժամանակ, բացառությամբ ջրային տրանսպորտի գրավի (հիփոթեքի) պայմանագրի.

Ավտովարկ ստանալու համար Վարկառուն Բանկ է ներկայացնում.

Դիմումի ձեւ;

Վարկառուի, Վարկառուի ամուսնու անձնագիր (պայմանով, որ Վարկառուն ամուսնացած է).

Երաշխավորի անձնագիր (անհրաժեշտության դեպքում՝ ջրային տրանսպորտի գնման համար վարկ տրամադրելու դեպքում).

Վարկառուի և նրա Երաշխավորի կողմից կատարված եկամտի չափը և նվազեցումների չափը հաստատող փաստաթղթեր (նշված է «Վարկ ստանալու համար փաստաթղթերի ստանդարտ փաթեթ» բաժնում): Թույլատրվում է ներկայացնել եկամտի չափը հաստատող փաստաթղթեր և վերջին 4 ամիսների ընթացքում արված պահումների չափը մինչև վարկի համար դիմելու ամսաթիվը (եթե Վարկառուի աշխատանքային ստաժը վերջին աշխատանքի վայրում 6 ամսից պակաս է Վարկառուի մոտ. շարունակական աշխատանքային փորձ՝ առնվազն 8 ամիս): Այս դեպքում Վարկառուն եկամուտը հաստատող փաստաթղթերի հետ միասին տրամադրում է քաղվածք աշխատանքային գրքույկից.

տրամադրված գրավի վերաբերյալ փաստաթղթեր (անհրաժեշտության դեպքում՝ ջրային տրանսպորտային միջոցների ձեռքբերման վարկի դեպքում).

Վաճառքի պայմանագիր և (կամ) մեքենայի գինը հաստատող վճարային փաստաթղթեր.

Վարկի թողարկում.

Միաժամանակ անկանխիկ. Բանկը վարկի տակ գտնվող միջոցները վարկավորում է Վարկառուի հաշվին Բանկում ավանդի տեսքով, որի պայմանները թույլ են տալիս կատարել եկամուտների և ծախսերի գործարքներ՝ դրանց հետագա փոխանցումով (անհրաժեշտության դեպքում՝ ներառյալ ավանդադրված գումարի չափը): Վարկառուի կողմից), նրա անունից առևտրային կազմակերպությունների հաշվարկային հաշվին:

բ) Վարկ հրատապ կարիքների համար՝ առանց գրավի

Վարկի պայմաններ :

Վարկի նվազագույն ժամկետը 3 ամիս է, առավելագույնը` 5 տարի:

Տոկոսադրույքը:

Ռուբլով երաշխավորված վարկերի համար` տարեկան 22%, ԱՄՆ դոլարով, եվրոյով` 15%:

Սակագներ և միջնորդավճարներ.

Վարկառուն Բանկին վճարում է ֆիզիկական անձանց մատուցած ծառայությունների համար Բանկի կողմից սահմանված սակագներին համապատասխան միանվագ վճարումներ: Սակագինը վճարվում է վարկի տրամադրման օրը՝ դեբետագրելով ավանդային հաշվից, որն օգտագործվելու է վարկի մարման համար:

Վարկի չափը.

Վարկի նվազագույն գումարը.

ռուբլի - 15000 ռուբլի

ԱՄՆ դոլար - 450

եվրո - 300

Վարկի առավելագույն գումարը.

ռուբլի - 250,000

ԱՄՆ դոլար - 7 500

եվրո - 5500

Միևնույն ժամանակ, տրամադրված վարկի և անձնական սպառման նպատակով տրամադրված Վարկառուի առկա վարկերի գծով պարտքի ընդհանուր մնացորդը չպետք է գերազանցի 1 միլիոն ռուբլին:

Վարկի ապահովում.

Գրավ չկա:

Վարկ ստանալու համար փաստաթղթեր.

Հաճախորդի անձնագրի լրացված էջերի պատճենը.

Դիմում - հարցաթերթ;

Այլ փաստաթղթեր.

Փաստաթղթի պատճենը, որը հաստատում է, որ հաճախորդը ազատված է զինվորական ծառայության զորակոչից (27 տարեկանից ցածր տղամարդկանց համար).

Հաստատող բնօրինակ փաստաթուղթ ֆինանսական վիճակՀաճախորդը (կամ բնօրինակը տրամադրող անհատ ձեռնարկատիրոջ դեպքում հարկային հայտարարագիր- հարկային հայտարարագրի պատճենը.

Հաճախորդի աշխատանքային գործունեությունը հաստատող փաստաթղթի պատճենը կամ բնօրինակը.

Հաճախորդի գտնվելու վայրում ժամանակավոր գրանցման վկայականի պատճենը.

Վարկի թողարկում.

Վարկառուն/համավարկառուները պետք է ստորագրեն Վարկային պայմանագիրը 30-ի ընթացքում օրացուցային օրերԲանկի կողմից վարկ տրամադրելու մասին որոշում կայացնելու օրվանից, ինչպես նաև երաշխավորության պայմանագրի (երաշխավորների) կատարման համար երաշխավորի (ների) ներկայությունն ապահովելու կողմերի կողմից Վարկային պայմանագիրը ստորագրելու օրվանից:

Թողարկման կարգը.

Բանկի և վարկառուի կողմից պայմանագրի ստորագրման օրը միանվագ փոխանցում «Ռուսաստանի Ունիվերսալ Սբերբանկ» նոր կամ գոյություն ունեցող ավանդի հաշվին.

Ավանդի արժույթը պետք է համապատասխանի վարկի արժույթին:

V) վստահության վարկ

Իհարկե, Ռուսաստանում վարկավորումը, մասնավորապես սպառողական վարկավորումը, զգալիորեն զիջում է զարգացած երկրներին։ Նախ այն պատճառով, որ մեզ մոտ վարկավորման այս տեսակը շատ ավելի ուշ ի հայտ եկավ, քան այլ երկրներում, բայց դա միակ պատճառը չէ։

Սպառողական վարկավորումը սահմանափակող գործոններից է հենց բանկային համակարգը, որը մինչև վերջերս կենտրոնացած էր հիմնականում իրավաբանական անձանց սպասարկման վրա։ Ժամանակ է պետք, որպեսզի բանկերը հարմարվեն մանրածախ բիզնեսին։ Ինչպես հայտնի է, Ռուսաստանի բանկային համակարգը, համեմատած արտասահմանյան, ունի կապիտալիզացիայի չափազանց ցածր մակարդակ։ Իսկ եթե համեմատաբար փոքր է առևտրային բանկհաջողությամբ զարգացնում է իր ֆինանսական մանրածախ առևտուրը, այնուհետև մի օր կարող է գալ մի իրավիճակի, երբ իր ունեցած բոլոր անվճար վարկային ռեսուրսները «բաշխվեն» վարկերի տեսքով։ Դրանից հետո բանկին մնում է սպասարկել տրամադրված վարկերը, սակայն նրա բիզնեսի զարգացումը փաստացի կանգ է առնում։ Ոչ բոլորն են պատրաստ այնպիսի արմատական ​​քայլի, ինչպիսին է նոր հիմնադիրների ներգրավումը։ Իհարկե, կա ևս մեկ ստանդարտ ճանապարհ՝ ռեսուրսներ ներգրավել միջազգայինից ֆինանսական շուկապարտատոմսերի թողարկման կամ սինդիկացված վարկերի ներգրավման միջոցով։ Բայց այս ճանապարհը լայն բաց է միայն միջազգային վարկային համեմատաբար բարձր վարկանիշ ունեցող խոշոր բանկերի համար։ Հակառակ դեպքում, միջազգային վարկային ռեսուրսները կարող են չափազանց թանկ լինել ֆինանսական հաստատության համար: Ճիշտ է, բանկը կարող է սկսել փոքր սինդիկացված վարկ ներգրավելով, աստիճանաբար ստեղծելով վարկային պատմություն, ինչպես նաև համագործակցություն հաստատել միջազգային հետ. վարկանիշային գործակալություններև այդպիսով բարձրացնել վարկային վարկանիշ. Բայց այս գործընթացը կարող է տեւել մի քանի տարի։

Մասնավոր վարկավորման զարգացմանը խոչընդոտող մեկ այլ կարևոր գործոն է բանկային համակարգի նկատմամբ մարդկանց վստահության ցածր մակարդակը։ Ցավոք սրտի, շատերը հոգեբանորեն դեռ պատրաստ չեն համագործակցել վարկային կազմակերպությունների հետ։ Ռուսաստանում շատ անվստահությամբ են վերաբերվում բանկերին՝ անցյալի բացասական օրինակների պատճառով, և բնակչության տեղեկացվածության պակասի պատճառով։ Բայց, այնուամենայնիվ, սպառողական վարկավորման շուկայում մրցակցություն կա։

Չլուծված խնդիրը դեռ մնում է իրավական կարգավորումըսպառողական վարկ. Փաստորեն, մեր երկրում սպառողական վարկավորման կարգավորում չկա։ Ռուսաստանի Դաշնության «Սպառողների իրավունքների պաշտպանության մասին» օրենքի ընդլայնումը բանկային ծառայությունների ոլորտում ոչ այլ ինչ է, քան հրահանգ, քանի որ օրենքն ինքնին հաշվի չի առնում սպառողների վաճառքի համար մշակվող բանկային գործառնությունների առանձնահատկությունները: գործարքներ, որոնք ավելի ծանոթ են ներքին շրջանառությանը: Ելնելով արտաքին, ինչպես նաև միջազգային փորձից՝ պետք է եզրակացնել, որ սպառողական վարկավորման կարգավորումը կարող է իրականացվել միայն այս նպատակով և այդ հարցերի վերաբերյալ հատուկ ընդունված օրենքով։

Ռուսական բանկային շրջանառության մեջ «սպառողական վարկ» հասկացությունը ընկալվում է որպես «վարկ սպառողական նպատակների համար» հասկացության հոմանիշ, այսինքն՝ բացառապես իր նպատակային նպատակների համար, ինչը նշանակում է վարկի օգտագործում այն ​​նպատակների համար, որոնք չունեն: ձեռնարկատիրական գործունեության բնույթը. Այնուամենայնիվ, զարգացած բանկային համակարգերում և դրանց համարժեք իրավական համակարգերում սպառողական վարկը հասկացվում է ոչ միայն որպես գործարք, որը համապատասխանում է «սպառողների կարիքների» նմանատիպ չափանիշին, այլ գործարք, որը սպառողին տրամադրում է հատուկ միջոցներ, որոնք բնորոշ չեն այլ անձանց: բանկային վարկային գործարքներ.

Ներկայումս գրեթե բոլորը Եվրոպական երկրներԱհ ընդունեց սպառողական վարկի մասին հատուկ օրենքներ։ Բացի այդ, մակարդակով ուշադրություն է դարձվել այս խնդրին Եվրոպական Միությունև եվրոպական իրավունքը։

Այսպիսով, դեռ 1975 թվականին ընդունվեց ԵԽ-ի բանաձեւը սպառողների պաշտպանության եւ տեղեկատվական քաղաքականության ԵՏՀ նախնական ծրագրի վերաբերյալ։ Այս փաստաթղթում նշվում է, որ սպառողների տնտեսական շահերի պաշտպանությունը պետք է հիմնված լինի հետևյալ սկզբունքների վրա.

ապրանքների և ծառայությունների գնորդները պետք է պաշտպանված լինեն ստանդարտ պայմանագրերի դրույթներից և, մասնավորապես, պայմանագրերում բացառելուց. էական իրավունքներսպառողներ (այս ուղղությունը համարվում էր առաջնահերթություն);

սպառողը պետք է պաշտպանված լինի իր վնասից տնտեսական շահերըծառայությունների անբավարար մատուցման արդյունքում.

Ապրանքների և ծառայությունների, ներառյալ ֆինանսական ծառայությունների ներկայացումը և առաջմղումը չպետք է ուղղակիորեն կամ անուղղակիորեն մոլորության մեջ գցեն այն անձանց, ում դրանք տրամադրվում են կամ հետաքրքրված են նման ծառայություններով:

Սպառողական վարկավորման համատարած զարգացման համատեքստում վարկառուի անվճարունակությունը դուրս է գալիս կոնկրետ պայմանագրային իրավահարաբերությունների շրջանակից և վերածվում սոցիալական խնդրի, որը չի կարող լուծվել պայմանագրերի կատարման կամ վնասների փոխհատուցման սովորական մեթոդներով: Սա կարող է զարմանալի թվալ, սակայն պետությունը ստիպված է միջոցներ ձեռնարկել (օրենսդրական բնույթի)՝ ուղղված թերի սպառող պարտապանների վիճակը մեղմելուն, այլ ոչ թե նրանց նկատմամբ պատժամիջոցների խստացմանը։

Սպառողի անվճարունակության խնդիրը լուծելուն ուղղված շինարարությունը, օրինակ, պարտապանից եկամտի բաշխման այլ կարգի հաստատումն է, քան սովորական պայմաններում։ գումարներ. Այսպիսով, գերմանական օրենսդրությունը նախատեսում է, որ պարտապանից ստացված միջոցները, առաջին հերթին, ուղղվում են հավաքագրման (օրինական) ծախսերը հոգալու համար, եթե այդպիսիք կան, երկրորդ հերթին՝ նվազեցնելու հիմնական պարտքի չափը, և միայն. երրորդ - տոկոսներ վճարել: Այսպիսով, օրենսդիրը նպատակ ունի ներգրավել պարտատիրոջը, այսպես կոչված, «պարտապանի աշտարակի» ոչնչացմանը, այլ ոչ թե դրա կառուցմանը։ Ֆրանսիական օրենսդրությունը նախատեսում է վթարի մեջ գտնվող բարեխիղճ պարտապանի համար (դատարանում) պարտքի վճարման հետաձգում ստանալու հնարավորություն, մինչդեռ դատարանի որոշմամբ հետաձգման ժամանակահատվածի համար տոկոսներ չեն կարող գանձվել: Բացի այդ, ֆրանսիական օրենքը թույլ է տալիս կասեցնել սպառողական վարկի պայմանագրի կատարումը գործատուի նախաձեռնությամբ վարկառուին աշխատանքից ազատելու դեպքում:

Որպես վարկային պայմանագրի ձևի և բովանդակության պահանջներին չհամապատասխանելու հետևանք՝ օրենսդրությունը ամենից հաճախ սահմանում է պայմանագրի անվավերությունը կամ պարտատիրոջ իրավունքների հարկադիր իրացման անհնարինությունը: Դրան զուգահեռ, եվրոպական երկրների օրենսդրությանը հայտնի է բացակայող կամ անվավեր պայմանագրային պայմանների լրացման կառուցումը օրենքով սահմանված պայմաններով։

Օրինակ, իտալական օրենքը նախատեսում է, որ մի շարքի բացակայության դեպքում էական պայմաններ(տոկոսադրույքը, վարկի վաղաժամկետ մարման ժամկետները և հնարավորությունը, գրավի տրամադրումը) դրանք համալրվում են հետևյալ կանոններով.

տարեկան տոկոսադրույքը հավասար կլինի հանրության նվազագույն տոկոսադրույքին արժեթղթերտրված վարկային պայմանագրի կնքման օրվանից 12 ամսվա ընթացքում.

վարկի մարման ժամկետը չպետք է գերազանցի 30 ամիսը, վարկատուին չի կարող ապահովվել երաշխիք.

վարկի վաղաժամկետ մարման կամ պայմանագրի խզման հնարավորությունը համարվում է սպառողի իրավասությունը, որը ցանկացած պահի կարող է օգտվել դրանից՝ առանց հավելյալ ծախսերի կամ տույժերի:

«2005 թվականին զգալիորեն ավելացել են վարկառուների չվճարված պարտքերը բանկերին։ «Չվերադարձների» տեսակարար կշիռը կազմել է 1,3%, իսկ անցյալ տարի աճել է 2%-ի։ Եվ հաշվի առնելով երկարաձգված վարկերը, որոնց մասին տեղեկությունը ԿԲ-ի տրամադրության տակ չէ, նույնիսկ մինչև 3,5%: Ինչն անշեղորեն մոտենում է 5%-ի կրիտիկական նշագծին, և ըստ վերլուծաբանների՝ սա կրիտիկական կետ է։ Ավելին, ավելի ճշգրիտ հաշվարկներով, պարզվում է, որ «անվերադարձի» աճը կազմել է գրեթե 170%, իսկ շուկան ընդհանուր առմամբ աճել է 90,5%-ով։ (27, էջ 35)

Կենտրոնական բանկը պատրաստվում է օգտվել բարելավված հաշվետվության հնարավորությունից միջազգային չափանիշներինեւ որոշել բանկերի կապիտալի համարժեքության համար վտանգավոր «անվերադարձի» իրական մակարդակը։ Դրանից հետո բանկերին խորհուրդ է տրվում ավելի իրատեսորեն գնահատել ռիսկերը։ Դրա համար երկու տարբերակ կա՝ առաջինը կապիտալիզացիան մեծացնելն է, ինչը դժվար է, երկրորդը՝ բարելավել և բարդացնել պոտենցիալ վարկառուների ստուգման համակարգը, որն ավելի հավանական է։ Սա նշանակում է, որ բարեխիղճ հաճախորդները շատ ավելի շատ ժամանակ կծախսեն վարկ ստանալու համար։

Սպառողական վարկավորման լայն տարածման համար անհրաժեշտ օբյեկտիվ պայման է երկրում քաղաքական և տնտեսական մթնոլորտի կարգավորումը, ներառյալ տնտեսական օրենսդրության արդիականացումը և խստիվ պահպանումը։ Տնտեսական կայունացումը կարևոր է այն տեսանկյունից, որ այն փոխադարձ վստահություն է առաջացնում փոխատուի և վարկառուի (սպառողի) միջև երկարաժամկետ հեռանկարում: ֆինանսական վճարունակությունմիմյանց. Սպառողական վարկավորման գործարքներում մյուս կողմի կանխատեսելիությունը կարևոր է և՛ վարկատուի, և՛ վարկառուի համար: Այսինքն՝ վարկի տրամադրում, օրինակ՝ մեքենան ապառիկ գնելու կամ թողարկում ԿՐԵԴԻՏ քարտ, վարկատու բանկը կենտրոնանում է մակարդակի վրա աշխատավարձերը(կամ սպառողի այլ եկամուտ) և նրա համար կարևոր է, որ եկամտի այս մակարդակը, որը հանդիսանում է վարկի ծածկույթի աղբյուրը, հավանականության բարձր աստիճանով պահպանվի վարկի ամբողջ, երբեմն շատ երկարաժամկետ ժամկետի համար: Նմանապես, սպառողը պետք է վստահ լինի երկարաժամկետ հեռանկարում ֆինանսական կայունությունպարտատեր բանկը որպես իր պարտավորությունների կատարման գործոն «(սա հատկապես ճիշտ է, օրինակ, ապառիկ պլանով տուն գնելիս, որը մասամբ ֆինանսավորվում է սեփական խնայողությունների գնորդի միանվագ ներդրմամբ)»: (47, էջ 56) Հստակ հստակեցում կարգավորող շրջանակինչպես պարտատիրոջ, այնպես էլ գնորդի պաշտպանությունն է ֆորսմաժորային հանգամանքներից, որոնք առաջացել են գործարքի մասնակցի գիտակցված կամ հարկադիր խուսափելով իր սեփականը կատարելուց:

2008 թվականի սեպտեմբերին սպառողական վարկավորումը կտրուկ անկում ապրեց, քանի որ բանկերից փոխառու միջոցներ ներգրավելու ունակությունը վատանում է, բանկերն իրենք են զգում իրացվելիության պակաս, այնպես որ միայն. խոշորագույն բանկերը, և նույնիսկ այն ժամանակ շատ ավելի փոքր մասշտաբով:

Ընդհանուր առմամբ, սպառողական վարկերն այժմ շատ ավելի գրավիչ են բանկերի համար, քան հիփոթեքը, քանի որ դրանք չեն պահանջում երկարաժամկետ ներդրումներ, որոնք ֆինանսավորելու ոչինչ չունեն, և թույլ են տալիս ավելի բարձր մարժա վաստակել: Հետեւաբար, վերջին ամիսներին ակտիվ փոխարինում է եղել հիփոթեքային վարկերսպառող. Բայց, իհարկե, սպառողական վարկերը նույնպես դառնում են ավելի թանկ և ավելի քիչ մատչելի, ինչը միանգամայն բնական է՝ հաշվի առնելով բանկերի ֆինանսավորման խիստ սահմանափակումները։ (57)

Հիշեցնենք, որ այսօր Ռուսաստանում գործում է մոտ 1200 բանկ։ Փորձագետները կարծում են, որ օտարերկրյա կապիտալի շուկաների վերականգնմամբ, Ռուսաստանի Դաշնությունում սպառողական վարկավորման աճի տեմպերը կրկին կհասնեն բարձր մակարդակների, սակայն, ըստ կանխատեսումների, վաղաժամ է սպասել վարկային շուկաների ամբողջական նորմալացում մինչև հաջորդ տարվա կեսերը: տարին։ (58)

Վերլուծելով Ռուսաստանում վարկավորման զարգացումը, կարելի է առանձնացնել դրական և բացասական հատկանիշներ:

Դրականները ներառում են.

• - Բանկերը ստանում են հետևողականորեն բարձր շահույթ.
• - առևտրային կազմակերպությունների և ավտոսրահների կողմից վաճառքի ծավալների ավելացում.
• - գնողունակության բարձրացում;
• - հաճախորդների բազայի ավելացում ինչպես բանկերի, այնպես էլ առևտրային կազմակերպությունների համար.

Բացասականների համար.

• - բանկերի համար միջոցների չվերականգնման ռիսկերի ավելացում.
• - զգալի գերավճարներ այն ապրանքների համար, որոնք հաճախորդը գնում է.

Այնուամենայնիվ, սպառողական վարկավորման ծրագրերի համակողմանի իրականացումը երկրի տնտեսության համար ավելի շատ դրական միտումներ է բերում, քան բացասական։ Սակայն սպառողական վարկավորման պահպանումն այն ձևերով, որ այժմ շատ խնդրահարույց է։ Հաջորդ փուլը (որն արդեն սկսել է իրագործվել) կլինի ոչ նպատակային վարկավորումը. պլաստիկ քարտեր.

Այժմ Ռուսաստանում նման վարկավորման ձևեր կան, բայց դրանք այնքան էլ տարածված չեն։ Դա առաջին հերթին պայմանավորված է վճարումների համար պլաստիկ քարտեր ընդունելու ենթակառուցվածքի թերզարգացածությամբ (փոքր քանակությամբ POS-տերմինալներ, իմպրինտերներ, բանկոմատներ): Եվ երկրորդ՝ նման վարկեր ստանալու համար բանկերը վարկառուներից պահանջում են վճարունակության լրացուցիչ հաստատում։

Այնուամենայնիվ, մոտ ապագայում, հետևելով սպառողական վարկավորման զարգացման համաշխարհային միտումներին, մեր երկրում մանրածախ բանկային բիզնեսը կվերածվի երեք հիմնական ոլորտների.

• - պլաստիկ քարտերի վրա վարկավորում;
• - ավտոմեքենայի վարկեր;
• - հիփոթեքային վարկավորում.

Այս ծրագրերը մշակելու համար բանկերը պետք է.

• - նվազում տոկոսադրույքները, որպես պահանջարկի ավելացման գործոն;
• - հնարավոր կորուստներից ֆինանսական ռիսկերի ապահովագրություն.
• - Ռուսաստանի տարածքում վարկային բյուրոների ստեղծում.
• - բանկային ենթակառուցվածքի տեխնոլոգիաների զարգացում. (48):

ԱՆՈՏԱՑՈՒՄ

Հոդվածում իրականացվել է բանկային վարկավորման շուկայի ուսումնասիրություն կորպորատիվ հաճախորդներ, մասնավորապես, իրավաբանական անձանց վարկառուների կողմից տրված վարկերի ծավալի դինամիկայի վերլուծություն՝ ըստ տրամադրման և ոլորտային կառուցվածքի, ինչպես նաև ժամկետանց պարտքի ծավալի։ Բացահայտված են Ռուսաստանի Դաշնության բանկային համակարգում կորպորատիվ հաճախորդների վարկավորման շուկայի զարգացման հիմնական և խնդիրները:

Բանալի բառեր:վարկավորում, իրավաբանական անձինք, կորպորատիվ հաճախորդներ, առևտրային բանկեր, ապառք.

Ներածություն.Կորպորատիվ վարկավորումը կարևոր դեր է խաղում երկրի տնտեսության զարգացման գործում։ Վարկային պրոդուկտների հասանելիության բարձրացումը թույլ է տալիս իրավաբանական անձանց փոխհատուցել միջոցների պակասը, ինչը նպաստում է նրանց տնտեսական շրջանառության պահպանմանը, նորամուծությունների ներդրմանը և գործունեության ընդլայնմանը: Կազմակերպություններին փոխառու միջոցներով տրամադրելը խթանում է արտադրական գործընթացները, աջակցում է վերարտադրությանը խոշոր ֆինանսական, արդյունաբերական և այլ ընկերություններում, ինչը նպաստում է ընդհանուր առմամբ երկրի տնտեսության զարգացմանը։

Ուսումնասիրության նպատակը.Իրականացնել կորպորատիվ հաճախորդներին բանկային վարկավորման շուկայի դինամիկայի, ինչպես նաև ժամկետանց պարտքի ծավալի վերլուծություն, բացահայտել գործոնները, որոնք բացասաբար են ազդում շուկայի զարգացման վրա և հնարավոր լուծումներայս գործոնները մեղմելու համար:

Վերլուծելով գրեթե ցանկացած բանկի՝ և՛ ռուսական, և՛ արտասահմանյան հաշվետվությունները, մեծ է հավանականությունը, որ նրա վարկային պորտֆելը կպարունակի կորպորատիվ վարկերի զգալի մասը, այսինքն. իրավաբանական անձանց ժամանակավոր օգտագործման համար տրամադրված միջոցները. Անգամ այն ​​վարկային հաստատությունները, որոնք մասնագիտացած են մանրածախ հաճախորդների սպասարկման մեջ, դիվերսիֆիկացնելու նպատակով իրենց միջոցների մի մասը տեղավորում են կորպորատիվ վարկերի վարկերում: Ավանդաբար, նման վարկերը դիտվում են որպես ավելի պահպանողական և ավելի քիչ ռիսկային, քան մանրածախ վարկավորում. Այսպիսով, անկայուն տնտեսական միջավայրում կորպորատիվ վարկավորումը մնում է բանկի համար շահույթի սակավաթիվ կայուն աղբյուրներից մեկը՝ առանց ավելորդ ռիսկերի: Այնուամենայնիվ, և՛ ֆիզիկական, և՛ իրավաբանական անձինք բացարձակապես վստահելի վարկառուներ չեն, հետևաբար, վարկունակության և ֆինանսական կայունության գնահատման ընթացակարգին անբարեխիղճ մոտեցմամբ բանկը վտանգում է զգալի վնասներ կրել: Հաշվի առնելով կորպորատիվ վարկավորման համակարգային նշանակությունը բանկային հատվածի համար՝ մենք կվերլուծենք վերջին մի քանի տարիների ընթացքում ռուսական վարկային շուկայում ձևավորված միտումները, կառանձնացնենք ամենասուր խնդիրները և կորոշենք դրանց վերացման լավագույն լուծումները:

Իրավաբանական անձանց և անհատ ձեռնարկատերերի վարկավորման դինամիկան 2013-2018թթ. երկիմաստ էր (Նկար 1): Աճի փուլից հետո 2013-2014 թթ. առաջիկա երկու տարիներին գրանցվել է վարկավորման ակտիվության անկում։ Կորպորատիվ վարկերի տրամադրման բացասական դինամիկան մի շարք գործոնների արդյունք էր։ Դանդաղեցում ՀՆԱ-ի աճ 2013-ի կեսերին կիրառված տնտեսական պատժամիջոցների բացասական ազդեցությունը, էներգակիրների համաշխարհային գների անկումը, ինչպես նաև երկրում տնտեսական իրավիճակի ընդհանուր վատթարացումը առաջացրել են տնտեսության գրեթե բոլոր առանցքային ոլորտներում գործարար ակտիվության նվազման, ինչը հանգեցրել է. բիզնեսից վարկերի պահանջարկի նվազում. Լրացուցիչ ներդրումԻրավաբանական անձանց վարկավորման անկմանը նպաստել է բանկային հատվածի ակտիվների արժեզրկման գործընթացը. 2014-2016 թթ. դրամով տրամադրված վարկերի ծավալը արտարժույթ, նվազել է 5,3 տրլն ռուբլուց։ մինչև 3,2 տրիլիոն ռուբլի: Արտարժութային վարկերի տեսակարար կշռի նվազում նկատվել է տնտեսության բոլոր ճյուղերում։ Առանձին-առանձին հարկ է առանձնացնել արդյունահանող արդյունաբերությունը, որում արտարժութային վարկերի տեսակարար կշիռը զգալիորեն նվազել է՝ 61,4%-ից հասնելով 49,1%-ի։ Այնուամենայնիվ, հանքարդյունաբերությամբ զբաղվող ընկերությունները շարունակում են արտարժույթով պարտքի ամենաբարձր մակարդակը ցույց տալ:

Գծապատկեր 1. Ռեզիդենտ իրավաբանական անձանց և անհատ ձեռնարկատերերին ռուբլով և արտարժույթով տրված վարկերի ծավալը, միլիարդ ռուբլի: [6]

2017 թվականի ընթացքում կորպորատիվ վարկավորման բացասական դինամիկան հաղթահարվել է. Երկրի տնտեսության կայունացումը հանգեցրել է իրավաբանական անձանց վարկերի պահանջարկի աճին։ Վարկավորման աճին զգալի ներդրում են ունեցել պետական ​​մասնակցությամբ բանկերը, որոնց վարկային պորտֆելն աճել է 7.8%-ով։ Փոխառու միջոցների նկատմամբ աճող պահանջարկից օգտվել են նաև խոշոր մասնավոր բանկերը՝ ավելացնելով իրենց վարկային պորտֆելները 5,9%-ով։

Չնայած կորպորատիվ հատվածում վարկային գործունեության կայունացմանը՝ արտարժութային վարկերի տեսակարար կշիռը շարունակել է նվազել՝ 2017թ. վարկերը հասել են 40%-ի։

Վարկային միջոցների նկատմամբ պահանջարկը նվազել է տոկոսադրույքների նվազման ֆոնին։ 2015-2018թթ արձանագրվել է ոչ ֆինանսական հաստատությունների և փոքր և միջին ձեռնարկությունների (ՓՄՁ) վարկերի տոկոսադրույքների կայուն անկում (Գծապատկեր 2): Եթե ​​2015 թվականի հունվարին ոչ ֆինանսական հատվածից ընկերության փոխառու միջոցների արժեքը մինչև մեկ տարի միջինը կազմել է 19,9%, ապա 2018 թվականի վերջի դրությամբ ցուցանիշը նվազել է մինչև 8,9%: Սակայն սպառողական գների ինդեքսի ավելի արագ անկման ֆոնին իրական արտահայտությամբ վարկերի տոկոսադրույքները շարունակում են մնալ բավականին բարձր։

Գծապատկեր 2. Կորպորատիվ վարկերի միջին կշռված տոկոսադրույքները 2015-2018թթ. [8]

Կորպորատիվ վարկերի տոկոսադրույքների շարժի առանձնահատկություններից պետք է նշել, որ ամբողջ ուսումնասիրության ընթացքում ՓՄՁ-ների համար կարճաժամկետ վարկերի արժեքը (մինչև 1 տարի) մնացել է հետևողականորեն բարձր (միջինը մեկ տոկոսային կետով): քան համար երկարաժամկետ վարկեր(ավելի քան 1 տարի): Համար խոշոր վարկառուներՆման կախվածություն չի նկատվում. ոչ ֆինանսական կազմակերպությունների համար ուսումնասիրվող ժամանակահատվածում կարճաժամկետ և երկարաժամկետ վարկերի տոկոսադրույքների միջին սփրեդը կազմել է 0,02%:

Փոխվել է նաև արդյունաբերության կառուցվածքը. վարկային պորտֆել(Նկար 3): Վարկավորման կրճատում կա այնպիսի ոլորտներում, ինչպիսիք են «Շինարարությունը» և «Մեծածախ և մանրածախ առևտուրը»։ Վերջին կատեգորիան ցույց է տվել վատագույն արդյունքը՝ վարկերի տեսակարար կշիռը առևտրային ձեռնարկություններ 2015 թվականի սկզբի ընդհանուր վարկային պորտֆելի 19,2%-ից իջել է մինչև 13,9% 2018 թվականի հունվարի դրությամբ։ Վերոնշյալ ոլորտներում վարկավորման ծավալների կրճատումն առաջին հերթին պայմանավորված է համապատասխան ձեռնարկությունների շահութաբերության անկմամբ։ Անշարժ գույքի շուկայում ստեղծված բացասական իրավիճակը հանգեցրել է կառուցապատողների ֆինանսական արդյունքների վատթարացման։ Արդյունքում, արդեն տրված վարկերի զգալի մասը տեղափոխվել է IV-V որակի կատեգորիա՝ վարկառուների կողմից պարտատերերի նկատմամբ իրենց պարտավորությունները ժամանակին չկատարելու անկարողության պատճառով: Նմանատիպ իրավիճակ է նկատվել նաև առևտրում. բնակչության իրական եկամուտների երկարաժամկետ անկումը նվազագույնի է հասցրել նրա գնողունակությունը՝ դրանով իսկ նվազեցնելով առևտրի շրջանառությունը և ներքին մանրածախ առևտրականների շահույթը։ Արդյունքում, շինարարության, մեծածախ և մանրածախ առևտրի ոլորտներում ռիսկի աճը դրանք դարձրել է բանկային հատվածի համար ոչ գրավիչ:

Բանկային հատվածը թողարկված միջոցները բաշխել է մի շարք այլ ոլորտների միջև, որոնք ներառում են հանքարդյունաբերություն, էլեկտրաէներգիայի, գազի և ջրի արտադրություն և բաշխում, Գյուղատնտեսություն: Լավագույն արդյունքը ցույց է տրվել «Անշարժ գույքի հետ կապված գործառնություններ» անվանակարգում՝ աճ 14,4%-ից մինչև 17,1%:

Նկար 3 Արդյունաբերության կառուցվածքըկորպորատիվ վարկային պորտֆելը 2015-2018թթ. [6]

Վերոնշյալ ճյուղերն առաջինն էին, որ հարմարվեցին երկրի տնտեսական պայմանների փոփոխություններին և սկսեցին ցուցադրել սեփական ֆինանսական դիրքերի ամրապնդումը։ Քանի որ հանքարդյունաբերական ձեռնարկությունների հիմնական շահույթը գոյանում է արտահանման եկամուտներից, դա հնարավորություն տվեց լիովին օգտվել ռուբլու թուլացող փոխարժեքից։ Գյուղատնտեսական արտադրողները ներմուծման փոխարինման ծրագրի շրջանակներում սկսել են ներքին շուկայի ակտիվ զարգացումը։ Չպետք է մոռանալ բնակարանային և կոմունալ ծառայությունների սակագների աճի մասին, ինչը մեծացրել է համապատասխան ընկերությունների գործունեության շահութաբերությունը։ Արդյունքում, վերոհիշյալ ճյուղերը ներգրավվեցին վարկային ռեսուրսների վրա՝ դառնալով ավելի գրավիչ բանկային բիզնեսի համար։

Դիտարկենք, թե ինչպես է փոխվել բանկերի վարկային պորտֆելի որակը։ Ուսումնասիրվող ժամանակահատվածի մեծ մասում կորպորատիվ վարկերի ընդհանուր ծավալում ժամկետանց պարտքի տեսակարար կշիռը աճի միտում է ցուցաբերել։ Առավելագույնը հասել է 2017թ.-ին և կազմել 6.4%, որին հաջորդել է անկումը մինչև 5.5%: Ինչպես նշվեց վերևում, 2014-2016թթ Դժվար է ստացվել ներքին տնտեսության համար, տնտեսվարող սուբյեկտների՝ փոփոխված տնտեսական պայմաններին հարմարվելու շրջանը ձգձգվել է բավականին երկար։ Միայն 2017 թվականին նախաճգնաժամային մակարդակը եղել է համախառն ներքին արտադրանք. Բացասական տնտեսական դինամիկան չէր կարող չազդել բանկերի վարկային պորտֆելի որակի վրա։ 2015 թվականի վերջի դրությամբ ժամկետանց պարտքի ծավալն աճել է 58.4%-ով, ինչը վատագույն արդյունքն է ուսումնասիրության ժամանակահատվածի համար (Գծապատկեր 4): Հաջորդ երկու տարիների ընթացքում ցուցանիշը կայունացել է, սակայն 2018 թվականի վերջին արդյունքը եղել է բացասական՝ ժամկետանց պարտքի չափը հասել է 2,1 տրլն. ռուբլի, իսկ աճի տեմպը կազմել է 7,8%:

Գծապատկեր 4. Ռեզիդենտ իրավաբանական անձանց և անհատ ձեռնարկատերերին տրված վարկերի ժամկետանց պարտքերը ռուբլով և արտարժույթով, միլիարդ ռուբլի: [7]

Տրամադրված կորպորատիվ վարկերի ընդհանուր ծավալում ժամկետանց պարտքերի մասնաբաժնի դինամիկայի վերլուծությունը (Աղյուսակ 1) ցույց է տալիս, որ չնայած ժամկետանց պարտավորությունների բացարձակ մեծությամբ աճին, 2018 թվականի արդյունքներով դրանց հարաբերական մասնաբաժինը վարկային պորտֆելում նվազել է զգալիորեն՝ 6,4%-ից մինչև 5,5% [7]: Սա խոսում է այն մասին, որ «վատ» վարկերի աճն ավելի շատ կապված է բիզնեսի վարկավորման ավելացման, քան բանկերի ռիսկերի կառավարման համակարգի վատթարացման հետ։ Դա հաստատում է իրավաբանական անձանց վարկավորման դինամիկան (Գծապատկեր 1) [ 6 ]՝ 2018 թվականի վերջի դրությամբ կորպորատիվ վարկերի առավելագույն ծավալը հասել է ուսումնասիրության ժամանակահատվածի համար՝ 45 տրլն. ռուբլի։

Աղյուսակ 1.

Ժամկետանց պարտքի մասնաբաժինը բանկերի կորպորատիվ վարկային պորտֆելում [7]

Որոշակի տեսակների համար տնտեսական գործունեությունառկա է վարկային պորտֆելի որակի փոփոխության բազմակողմ դինամիկա: զբաղվող ընկերություններին ռուբլով վարկերի համար գյուղատնտեսություն, արտադրություն, փոխադրում և պահեստավորում, մեծածախ և մանրածախ առևտուր, 2018 թվականի ընթացքում գրանցվել է վարկերի որակի բարելավում. Գործերն ավելի վատ են շինարարության ոլորտում, որն ունի IV-V որակի կատեգորիաների վարկերի ամենաբարձր կենտրոնացվածությունը։ Ըստ Ռուսաստանի Բանկի՝ կառուցապատողների վճարային կարգապահության անկման հիմնական պատճառներն են եղել շինարարության համար նախատեսված միջոցների յուրացումը և եկամուտների նվազումը՝ անշարժ գույքի վաճառքի ծավալների անկման պատճառով։ Բացի շինարարության ոլորտից, IV-V որակի կատեգորիաների վարկերի տեսակարար կշռի զգալի աճ է նկատվել մեծածախ և մանրածախ առևտրով զբաղվող ընկերություններին տրված արտարժութային վարկերում։

Անցած չորս տարիների ընթացքում ժամկետանց պարտքերի կայուն աճը և վարկային պորտֆելի որակի անկումը իրական խնդիր են դարձել առևտրային բանկերի համար։ Պարտադիր պահուստների ձևավորման համար զգալի միջոցների շրջանառությունից հանելու անհրաժեշտությունը և վատ պարտքերի գծով կորուստները զգալի բեռ են դնում երկրի բանկային համակարգի վրա։ Վարկային կազմակերպություններանհրաժեշտ է հարմարվել շուկայական նոր պայմաններին` հարմարեցնելով դրանց վարկային քաղաքականություն. Ամենաարդյունավետը, մեր կարծիքով, հետևյալ քայլերն են. նախ, հնարավորության դեպքում, անհրաժեշտ է ժամանակավորապես կրճատել «վատ» վարկերի ամենամեծ տեսակարար կշիռով բնութագրվող ճյուղերի վարկավորումը։ Ինչպես ցույց է տվել ուսումնասիրությունը, ներկայումս առավել խնդրահարույց են շինարարության և առևտրի ոլորտները, որոնց վարկավորումը կապված է ռիսկի բարձրացման հետ։ Բանկերի վերլուծական բաժինները պետք է ուշադիր հետևեն անշարժ գույքի շուկայում տիրող իրավիճակին, ինչպես նաև մանրածախ և մեծածախ առևտրին։ Այս դեպքում կարևոր մակրոտնտեսական ցուցանիշը մեկ շնչի հաշվով իրական եկամուտն է. դրա աճը կհանգեցնի ակտիվության աճին նախ մանրածախ առևտրի, այնուհետև անշարժ գույքի շուկայում, ինչն ավելի շահավետ կդարձնի այդ ոլորտներում վարկավորումը։

Վարկային շուկայի վերլուծությունը ցույց է տվել, որ տնտեսության որոշ հատվածներ ճգնաժամի միջով անցել են ավելի քիչ կորուստներով և ավելի գրավիչ տեսք ունեն դրանցում տեղաբաշխման առումով։ վարկային միջոցներ. Դրանց թվում են հանքարդյունաբերական ձեռնարկությունները և գյուղմթերք արտադրողները: 2018 թվականի ընթացքում երկու ճյուղերում էլ նկատվել է IV-V կատեգորիայի վարկերի մասնաբաժնի նվազում և վճարման կարգապահության աճ։ Վարկային պորտֆելի հուսալիությունը բարելավելու համար բանկերը պետք է իրենց ուշադրությունը տեղափոխեն համապատասխան վարկառուների վարկավորման վրա: Դա կարելի է անել հարմարեցնելով գնային քաղաքականությունՏոկոսադրույքի հավելավճար սահմանել թույլ աճի ներուժ ունեցող ոլորտներից վարկառուների համար և զեղչ տրամադրել այն ձեռնարկություններին, որոնք կարողացել են հարմարվել նոր տնտեսական պայմաններին:

Չնայած այն հանգամանքին, որ բանկային վարկավորումը դեռևս պահանջարկ ունի, կան գործոններ, որոնք սահմանափակում են դրա ծավալը, մենք դրանք կքննարկենք հետագա:

Վարկառուների հաշվետվությունների թափանցիկության բացակայություն

Վարկի հայտը քննարկելիս վարկառուն` իրավաբանական անձը, փաստաթղթեր է ներկայացնում իր վճարունակությունը հաստատելու համար: Ստուգվող որոշ փաստաթղթեր չեն արտացոլում վարկառուի ֆինանսական վիճակի վերաբերյալ իրական տվյալներ։

Ձեռնարկությունների հաշվետվությունների ցածր թափանցիկությունը բանկին թույլ չի տալիս որոշել ծախսերի իրական ծավալը և համարժեք գնահատել վարկառուի վարկունակությունը, ինչպես նաև կանխատեսել ապագայում իր բիզնեսի զարգացման հնարավոր ուղղությունները: Դիտավորյալ թաքցնելով եկամուտների իրական ծավալի և պարտքի ծանրաբեռնվածության մասին տեղեկատվությունը, ընկերությունը վնասում է սեփական բիզնեսին և հեղինակությանը: Ձեռնարկատերերը բոլոր վճարումները չեն կատարում ընթացիկ հաշվի վրա՝ այդպիսով նվազեցնելով հարկային բազանև թաքնվել եկամտահարկ վճարելուց: Ըստ այդմ, նվազեցնելով ընթացիկ հաշվի շրջանառությունը՝ ընկերությունը կարող է հույս դնել ավելի ցածր վարկային սահմանաչափի վրա։ 2018 թվականի Ռոսստատի տվյալներով՝ ստվերային եկամուտների բաժինը կազմել է ՀՆԱ-ի 20%-ը։ Այդ ընկերություններից շատերը շուկայում չունեն կայուն դիրք և բնութագրվում են անկանոն եկամուտներով, ինչը, անշուշտ, կասկածներ է հարուցում վարկատուի մոտ դրա վճարունակության վերաբերյալ։

Գրավի բացակայություն կամ վատ որակ

Վարկ տրամադրելիս բանկերը հաճախ դիմում են մարման երաշխիքի այնպիսի ձևի, ինչպիսին գրավն է: Օբյեկտները կարող են ընդունվել որպես գրավ Անշարժ գույքԵվ հողատարածք, աշխատանքային կապիտալ. Հաճախ ձեռնարկությունը կարող է գրավի դիմաց անշարժ գույք չունենալ, իսկ արտադրված ապրանքները չունեն իրացվելիության անհրաժեշտ մակարդակ: իրականացնել ձեռնարկության շենքերի, սարքավորումների և տրանսպորտային միջոցներկարելի է վարձակալել։ Այնուամենայնիվ, բացակայության դեպքում գրավի առարկակարող է դիտարկվել դատարկ վարկ, սակայն չապահովված վարկային ապրանքների տոկոսադրույքներն ավելի բարձր են, իսկ վարկի գումարն ու ժամկետն ավելի կարճ են, քան ապահովված վարկերի տոկոսադրույքները: Ըստ այդմ, որքան ավելի իրացվելի լինի վարկառուի գրավը, այնքան ավելի լոյալ կլինեն վարկային պայմանագրով նախատեսված պայմանները։

Իրենց գործունեությունը սկսող փոքր և միջին բիզնեսի վարկավորման հետ կապված խնդիրներ

Շատ ձեռնարկատերեր, ովքեր սկսում են իրենց սեփական բիզնեսը, կարիք ունեն պարտքով գումարախ կամ ֆինանսավորում. Վարկ ստանալու համար բանկ դիմելիս պետք է տրամադրեք ֆինանսական հաշվետվություններըանցած ժամանակահատվածները՝ ռիսկերի գնահատման նպատակով վճարունակության վերլուծություն իրականացնելու համար: Այնուամենայնիվ, ձեռնարկությունը, որը գտնվում է բիզնեսի ստեղծման փուլում, չի կարող ունենալ հաշվետվություն, որը կարող է դա հաստատել: ֆինանսական դիրքը, ինչպես նաև իրացվելի գույք, որը կարող է գրավ դրվել։ Սկսնակ ձեռնարկություններին վարկավորումը, անշուշտ, կապված է էական ռիսկերի ընդունման հետ, հետևաբար, բանկերը մեծ մասամբ պատրաստ չեն վարկավորել սկսնակ բիզնեսին։

Վենչուրային ֆինանսավորումը կարող է հանդես գալ որպես վարկավորման այլընտրանք: Վենչուրային կապիտալը մասնավոր կապիտալի երկարաժամկետ ներդրումն է բաժնետիրական կապիտալստեղծել է ձեռնարկություն՝ ներդրված միջոցների արժեքի ավելացումից շահույթ ստանալու համար։ Ֆինանսավորման այս տեսակը տեղի է ունենում, եթե ներդրված ընկերությունը խոստումնալից է ընտրված ոլորտում և կենտրոնացած է բարձր տեխնոլոգիական արտադրանքի ստեղծման վրա:

Ի տարբերություն վարկավորման, որը պահանջում է փոխառու միջոցների վերադարձը վարկատուին, վենչուրային կապիտալի ֆինանսավորումը ենթադրում է. հնարավոր կորուստներդրված միջոցներ (սովորաբար 50%-ից ավելի հավանականությամբ): Կանխիկներդրված բաժնետոմսերի ներդրման տեսքով կանոնադրական կապիտալներդրված ձեռնարկության կողմից, կախված ներդրման մասնաբաժնից, շահույթը կբաշխվի բաժնետերերի միջև: Վենչուրային ֆինանսավորման կարևոր հատկանիշը ձեռնարկության շահութաբերության նկատմամբ ներդրողների անձնական հետաքրքրության բարձր աստիճանն է, որը բացատրվում է բաժնետիրոջ կարգավիճակով: Ուստի ներդրողների մասնակցությունը միշտ չէ, որ սահմանափակվում է կանոնադրական կապիտալում բաժնեմասի գնմամբ, այլ դրսևորվում է նաև խորհրդատվական և կառավարման ծառայությունների տեսքով։

Նաև վարկային ռիսկի մակարդակը վերլուծելիս դրա նույնականացման բարդությունը ստեղծում է վարկային պատմության պակաս: Անհատ վարկառուի վարկային ռիսկը գնահատելիս բանկը կարող է հարցում ներկայացնել Վարկային բյուրոյին՝ նախկին վարկերի գծով պարտքի սպասարկման որակի վերաբերյալ տեղեկություններ ստանալու համար: Ստացված տվյալների հիման վրա այս վարկառուի վարկավորման ռիսկայնության վերլուծությունը կլինի առավել ճշգրիտ և ամբողջական՝ վարկ տրամադրելու վերաբերյալ համապատասխան որոշում կայացնելու համար։

Կորպորատիվ վարկառուների համար Վարկային պատմության միասնական բյուրոյի ստեղծումը թույլ կտա վարկատուին ավելի ճշգրիտ որոշել փոխառու միջոցների մարման հավանականությունը՝ հիմնվելով վարկառուի կողմից վարկավորման վերաբերյալ պատմական տվյալների վրա, ինչպես նաև արագացնել վարկի հայտի քննարկման գործընթացը:

Ամփոփելով՝ կարելի է ասել, որ փոքր և միջին բիզնեսի ներկայացուցիչներն ավելի հավանական է, որ վարկ ստանան հեղուկ գրավի առկայության և կայուն դրականի առկայության դեպքում. ֆինանսական արդյունքառնվազն 6 ամիս գործունեության իրականացման արդյունքների, ինչպես նաև ապագայում զարգացման հստակ հեռանկարների հիման վրա։

Կորպորատիվ հաճախորդների վարկավորման զարգացման համար անհրաժեշտ է կատարելագործել վարկունակության գնահատման մեթոդները, նվազեցնել տոկոսադրույքները և ընդլայնել փոքր և միջին բիզնեսին աջակցելու ծրագրերը:

Բանկային հատվածի համար սպասվում էր Ռուսաստանի Բանկի հիմնական տոկոսադրույքի նվազում (0,25 տոկոսային կետով՝ մինչև 7,5 2019 թվականի հունիսի 14-ի դրությամբ) [1], սակայն դա չի հանգեցնի վարկավորման պայմանների էական փոփոխություններին։ Դա պայմանավորված է նրանով, որ տնային տնտեսությունների եկամուտների չափավոր դինամիկայի ֆոնին մանրածախ առևտրի շրջանառությունը նվազում է, մինչդեռ ներդրումային ակտիվությունը մնում է զսպված։

Իհարկե, հիմնական փոխարժեքի նվազումը դրական ազդակ է, ինչպես նաև վկայում է գնաճի տեմպի կայունացման մասին։ Սակայն դա բավարար չէ երկրի տնտեսության աճի համար, անհրաժեշտ է նաև ապահովել երկրում ներդրումային միջավայրի պահպանումը, բնակչության եկամուտների աճը և ինստիտուտների զարգացումը։

Վարկավորման զարգացմանը կնպաստեն տոկոսադրույքների սուբսիդավորումը և պետության կողմից փոքր և միջին բիզնեսի ներկայացուցիչներին վարկերի տրամադրման երաշխիքները։ Այսպիսով, հնարավոր է ապահովել ռիսկերի դիվերսիֆիկացում պետության և վարկային կազմակերպությունների միջև։

Տարածաշրջանային առավել նշանակալից բանկերի համար նպատակահարմար է հատկացնել բյուջետային միջոցներֆինանսավորել փոքր բիզնեսի վարկերը. Ազգային հարստության հիմնադրամը կարող է հանդես գալ որպես ֆինանսավորման աղբյուր։

Վարկառուների պարտքի սպասարկման ծավալի, ժամկետների և որակի վերաբերյալ տեղեկատվության հավաքագրման, պահպանման և մշակման միասնական համալիրի ստեղծումը, որը նման է Վարկային պատմությունների բյուրոյին, նույնպես էական ազդեցություն կունենա կորպորատիվ հատվածի վարկավորման զարգացման վրա:

Եկեք ամփոփենք ամփոփումայս հոդվածում կատարված հետազոտությունը: Վերջին չորս տարիները ծանր են եղել ընդհանուր առմամբ ներքին տնտեսության, և հատկապես բանկային համակարգի համար։ Տնտեսական և աշխարհաքաղաքական գործոնների անբարենպաստ միաձուլումը հանգեցրեց թուլացման ազգային արժույթ, բնակչության գնողունակության նվազում և գործարար ակտիվության դանդաղում գրեթե բոլոր ոլորտներում, հատկապես՝ ուղղված ներքին շուկա. Արդյունքը եղել է վարկավորման աճի դանդաղումը, վարկառուների ֆինանսական կատարողականի վատթարացումը եւ, որպես հետեւանք, ժամկետանց պարտքի ծավալների զգալի աճ։ Այնուամենայնիվ, վերջին երկու տարիներին դրական միտումներ են նկատվում. վերականգնվել է իրավաբանական անձանց և անհատ ձեռնարկատերերի վարկավորման նախաճգնաժամային մակարդակը, ժամկետանց պարտքի մասնաբաժինը աստիճանաբար նվազում է, իսկ վարկերի տոկոսադրույքները գտնվում են ուսումնասիրության ընթացքում ամենացածր մակարդակներում։ . Ամփոփելով կարելի է ասել, որ բանկային հատվածը մեծ մասամբ ավարտել է ադապտացիայի փուլը և աստիճանաբար վերականգնում է իր դիրքերը, այդ թվում՝ կորպորատիվ վարկավորման ոլորտում։

Մատենագիտություն:

1. Ռուսաստանի բանկը որոշել է կրճատել հիմնական դրույքաչափը 25 bp-ով, տարեկան մինչև 7,50% [Էլեկտրոնային ռեսուրս]: URL՝ https://www.cbr.ru/press/keypr/ (մուտք՝ 14.06.2019)
2. Ռուսաստանի Բանկի 2018 թվականի տարեկան հաշվետվություն [Էլեկտրոնային ռեսուրս]. URL՝ https://www.cbr.ru/publ/god/#a_48123 (Մուտք գործած՝ 05/08/2019)
3. Իրավաբանական անձանց տրված վարկերի գծով պարտք [Էլեկտրոնային ռեսուրս]. URL՝ http://cbr.ru/statistics/UDStat.aspx?TblID=302-05&pid=sors&sid=ITM_52941 (Մուտք գործած՝ 24.03.2019)
4. Կորպորատիվ վարկավորում 2017 թվականին. ռեկորդային ակնկալիքով NRA-ի համառոտ վերլուծական ակնարկ [Էլեկտրոնային ռեսուրս]: URL՝ http://www.ra-national.ru/sites/default/files/analitic_article/Korporativnoe_kreditovanie_v_2017_godu.pdf (Մուտք գործած՝ 20.03.2019)
5. Փոքր և միջին բիզնեսի վարկավորում Ռուսաստանում 2018 թվականին. խոշոր բանկերի ընդլայնում [Էլեկտրոնային ռեսուրս]. URL՝ https://www.raexpert.ru/researches/banks/msb_2018 (Մուտք գործած 05/30/2019)
6. Իրավաբանական անձանց տրված վարկերի ծավալը և անհատ ձեռնարկատերեր[Էլեկտրոնային ռեսուրս]: URL՝ http://www.cbr.ru/statistics/UDStat.aspx?TblID=302-01&pid=sors&sid=ITM_27910 (Մուտք գործած է 03/30/2019)
7. Իրավաբանական անձանց տրված վարկերի գծով ժամկետանց պարտք [Էլեկտրոնային ռեսուրս]. URL՝ http://cbr.ru/statistics/UDStat.aspx?TblID=302-09&pid=sors&sid=ITM_45484 (Մուտք գործած՝ 27.03.2019)
8. Վարկային և ավանդային գործառնությունների միջին կշռված տոկոսադրույքները ռուբլով, բացառությամբ PJSC Sberbank[Էլեկտրոնային ռեսուրս]: URL՝ https://www.cbr.ru/statistics/pdko/int_rat/ (Մուտք գործած՝ 08.05.2019)

Ուղարկել ձեր լավ աշխատանքը գիտելիքների բազայում պարզ է: Օգտագործեք ստորև բերված ձևը

Ուսանողները, ասպիրանտները, երիտասարդ գիտնականները, ովքեր օգտագործում են գիտելիքների բազան իրենց ուսումնառության և աշխատանքի մեջ, շատ շնորհակալ կլինեն ձեզ:

Տեղադրվել է http://www.allbest.ru/

Ռուսաստանում վարկավորման խնդիրներն ու հեռանկարները

Բունյաևա Ա.Մ.,

ME-1301 խմբի ուսանող,

Տնտեսագիտության ֆակուլտետի 3-րդ կուրս.

Իվանովա Ի.Գ., բ.գ.թ. դոցենտ,

Ռուսաստան, Գ. Կրասնոդար

անոտացիա

Հոդվածում դիտարկվում են հիմնական օրինաչափությունները Ռուսաստանում վարկային համակարգի գործունեությունը. Համառոտ ուրվագծվում են Ռուսաստանի Դաշնության վարկային համակարգի հիմնական ուղղությունների առանձնահատկությունները: Նկարագրված են դրանց զարգացման խնդիրները և ուրվագծվում են ժամանակակից տնտեսական պայմաններում հետագա կիրառման հեռանկարները։ Մշակվել են առաջարկություններ վարկավորման որոշ տեսակների արդյունավետությունը բարելավելու համար:

Բանալի բառեր. վարկային համակարգ; վարկային համակարգի խնդիրներ; վարկավորում; վարկավորման արդյունավետության բարձրացում։

Վերացական

Հոդվածում նկարագրված են Ռուսաստանում վարկային համակարգի գործունեության հիմնական սկզբունքները: Ամփոփում է Ռուսաստանի Դաշնության վարկային համակարգի հիմնական ուղղությունների առանձնահատկությունները: Նկարագրեց դրանց զարգացման խնդիրները և ժամանակակից տնտեսական պայմաններում հետագա օգտագործման հեռանկարները: Մշակվել է առաջարկություններ վարկավորման առանձին տեսակների արդյունավետության բարձրացման վերաբերյալ:

Բանալի բառեր. վարկային համակարգ; վարկային համակարգի խնդիրը; վարկ; ընդլայնել գործողությունները.

Ռուսաստանի Դաշնությունում ժամանակակից վարկային համակարգը կայունության ձևերից մեկն է և տնտեսական աճըերկրները։ Սա «վարկային կապիտալի շուկայում գործող վարկային և ֆինանսական հաստատությունների լայն տեսականի է և իրականացնում է եկամտի կուտակում և մոբիլիզացիա, որը բաղկացած է մի քանի ինստիտուցիոնալ օղակներից կամ մակարդակներից»:

Բանկային վարկավորումիրականացվում է ըստ տարբեր տեսակներվարկեր. Նրանց դասակարգումը կարող է հիմնված լինել բազմաթիվ հատկանիշների վրա, որոնք արտացոլում են վարկավորման գործընթացի տարբեր ասպեկտները:

Դասակարգման չափանիշները և վարկերի տեսակները ներկայացված են Նկար 1-ում:

Բրինձ. 1. Վարկերի դասակարգում.

առևտրային բանկի վարկավորում

Համաշխարհային տնտեսության արագ վերակառուցումը հնարավորություն տվեց ճգնաժամի պայմաններում բացահայտել Ռուսաստանի Դաշնության ժամանակակից վարկային համակարգի խնդիրները, որոնք խոչընդոտում են դրա զարգացմանը։

Նման խնդիրները ներառում են.

1) թույլ ֆինանսական բազա ունեցող փոքր առևտրային բանկերի առկայությունը.

2) հիփոթեքային համակարգի խնդիրները.

3) ավտովարկավորման խնդիրներ.

4) բնակչության համար վարկերի արժեքի բարձրացում.

5) անկայուն տնտեսական իրավիճակի պայմաններում բնակչության և իրավաբանական անձանց բոլոր տեսակի վարկերի գծով բանկերի պայմանների խստացում.

6) մրցակցություն նոր ֆինանսական հաստատություններից, ապահովագրական ընկերություններից և ներդրումային հիմնադրամներ, որոնք բնակչությանից ավանդներ են ներգրավում ոչ թե իրական կոմերցիոն հիմունքներով, այլ «բուրգի» սկզբունքով.

7) շատ բանկերի՝ արտադրությանը վարկ տալու անկարողությունը.

8) վարկերի պահանջարկի նվազում.

9) վարկավորման ծավալների նվազում.

Այսպիսով, Ռուսաստանի Դաշնությունում ժամանակակից վարկային համակարգը լիովին չի բավարարում տնտեսության բոլոր կարիքները, փոփոխություններ են անհրաժեշտ վարկավորման որոշակի ոլորտներում:

ընթացքում վերջին ամիսներին 2015 թվականին նկատվում է կապիտալի արտահոսք օտարերկրյա ներդրողներորոշ ոլորտներից Ռուսաստանի տնտեսությունՌուսաստանի Դաշնության և ԵՄ մի շարք երկրների, ԱՄՆ-ի և Կանադայի միջև հարաբերությունների սրման հետ կապված։ Ռուսաստանի Դաշնության տարածքում որոշ օտարերկրյա բանկերի գործունեությունը սահմանափակելու միտում կա, դրանց վերագրելի վարկավորման ծավալների նվազում. ֆինանսական հաստատություններորը կշարունակվի մինչև 2016թ.

Բայց սրա հետ մեկտեղ Ռուսական բանկերնման իրավիճակում ձեռք բերել ավելի ուժեղ մրցակցային առավելություններ. Ներդրողների վստահությունը օտարերկրյա բանկերնվազում է ֆիզիկական անձանց հաշիվների սառեցման, ավանդատուների իրավունքների խախտման պատճառով։ Միևնույն ժամանակ, ռուսական ֆինանսական կառույցներն ավելի կայուն են թվում: Ուստի մոտ ապագայում ռուսական խոշոր բանկերից փոխառությունների պահանջարկ կառաջանա։ Դրան կնպաստի բնակչության վճարունակության վերականգնումը և ժամկետանց վճարումների աճի դանդաղումը։

Վարկավորման որոշ տեսակների արդյունավետությունը բարելավելու համար անհրաժեշտ է կիրառել մի շարք միջոցառումներ.

1) տրամադրում պետական ​​աջակցությունՌուսական բանկեր;

2) վարկերի ծավալի ավելացում դաշնային բյուջեՌուսաստանի Դաշնության սուբյեկտները և դրանց տրամադրման ժամկետը մինչև 3 տարի.

3) առևտրային բանկերի կողմից փոքր և միջին բիզնեսի վարկավորման համար բարենպաստ պայմանների ստեղծում (իրավաբանական անձանց համար վարկի չափի ավելացում մինչև 20 միլիոն ռուբլի, իրավաբանական անձ չստեղծող ձեռնարկատերերի համար մինչև 1 միլիոն ռուբլի և դրա տրամադրման ժամկետը. մինչև 5 տարի՝ նվազեցնելով վարկի տոկոսադրույքները);

4) ձեռնարկություններին ուղղված նպատակային վարկավորման ընդլայնում առաքված ապրանքների դիմաց վճարումների դիմաց (ֆակտորինգ).

5) կրթական վարկերի զարգացման համար սուբսիդիաների տրամադրում.

6) բանկային համակարգի ամրապնդման համար սուբսիդիաների տրամադրում.

7) փոխառուների նկատմամբ պահանջների բարելավում (վարկառուների տարիքի պահանջների նվազեցում և այլն).

8) ռուսական խոշոր բանկերի վարկերի ծավալի ավելացում.

Ժամանակակից պայմաններում անհրաժեշտ է պետության որոշակի զսպող դիրքորոշում դրույքաչափերի կարգավորման և վարկերի գծով պարտքերի վճարման բարենպաստ պայմանների ստեղծման առնչությամբ։ Ռուսաստանի Դաշնության վարկային համակարգի կայունությունը և դրա որակական ցուցանիշների աճը պետք է լինեն առաջնահերթ խնդիրներ, քանի որ. հստակ սահմանված վարկավորման մեխանիզմը ապահովում է երկրի տնտեսության կայուն զարգացումը։

Օգտագործված աղբյուրներ

1. Դրամական հանրագիտարանային բառարան / կոմպ. Ս.Ռ. Մոիսեեւը։ - M.: Delo Service, 2006. - 383 p.

2. Zakharova E. 2014-ին կբարձրացնեն ավտոմեքենաների վարկի տոկոսադրույքները [Էլեկտրոնային ռեսուրս] // Gudok. rn: կայք. - URL՝ http://www.gudok.ru/transport/auto/?ID=1033710 (մուտք՝ 05/03/2014):

3. Կոստերինա Թ.Մ. Բանկային գործ. ուսումնական և գործնական ուղեցույց. - Մ.: Էդ. Կենտրոն EAOI, 2009. - 360 p.

4. Կուլեշովա Լ.Վ., Լապինա Է.Ն. Հիփոթեքային վարկավորումը որպես Ռուսաստանում բնակարանային խնդրի լուծման միջոց (Գիտական ​​ամսագիր KubG AU) [Էլեկտրոնային ռեսուրս]. - Կրասնոդար: KubGAU, 2012. - No 05 (079): - Հետ. 648-659 թթ. URL՝ http://ej.kubagro.ru/2012/05/pdf/47.pdf (մուտք՝ 02.05.2012):

5. Սելեզնև Ա. Վարկային և բանկային համակարգի բարելավման հիմնախնդիրները // The Economist. - 2009. - էջ. 96-101 թթ

Հյուրընկալվել է Allbest.ru-ում

...

Նմանատիպ փաստաթղթեր

Սպառողական վարկավորման ձևերի և տեսակների առանձնահատկությունները, դրա դերի և նշանակության գնահատումը ժամանակակից տնտեսության մեջ, Ռուսաստանում կարգավորման սկզբունքներն ու ուղղությունները: Ուսումնասիրվող բանկում սպառողական վարկավորման հետագա զարգացման խնդիրներն ու հեռանկարները.

կուրսային աշխատանք, ավելացվել է 09.09.2014թ


Իմաստը հիփոթեքային վարկավորումպայմաններում ժամանակակից տնտեսություն. Հիփոթեքային վարկավորման համակարգը և դրա կատարելագործման հիմնական ուղղությունների սահմանումը ռուսական բանկերի պրակտիկայում: Հիփոթեքային շուկայի զարգացման հեռանկարները բնակարանային վարկեր.

կուրսային աշխատանք, ավելացվել է 24.03.2014թ


Կրեդիտային համակարգի հայեցակարգը, գործառույթները, տարրերը. Նրա կազմակերպման խնդիրները Ռուսաստանի առևտրային բանկերում. Վարկային պորտֆելի արժեզրկման պահուստի փոփոխություն. Վարկային համակարգի զարգացման հնարավորություններ, վարկային քաղաքականության բարելավման առաջարկություններ.

կուրսային աշխատանք, ավելացվել է 11.07.2012թ


Վարկային համակարգի հիմնական տարրերը; վարկառուի վարկունակության գնահատումը և վարկի մարման ապահովումը. Ռուսաստանի Սբերբանկի թիվ 1804 մասնաճյուղի իրավաբանական անձանց վարկավորում. վարկային պորտֆելի վերլուծություն, վարկավորման ազդեցությունը ֆինանսական արդյունքների վրա.

թեզ, ավելացվել է 11/11/2012 թ


Վարկային համակարգի հայեցակարգը, դրա հիմնական տարրերի բնութագրերը: Ֆիզիկական անձանց վարկավորման առանձնահատկությունները ներկա փուլ, վարկունակության գնահատման մեթոդներ. «ՎՏԲ-24» ՓԲԸ-ում ֆիզիկական անձանց վարկավորման վերլուծություն. Վարկավորման խնդիրներն ու հեռանկարները.

կուրսային աշխատանք, ավելացվել է 25.03.2011թ


Հիփոթեք հասկացությունը, սուբյեկտ-օբյեկտ հարաբերությունների կառուցվածքը. Հիփոթեքային վարկավորման առանձնահատկությունների բացահայտում. Հիփոթեքային բնակարանային վարկավորման վիճակը ինչպես ընդհանուր առմամբ Ռուսաստանի Դաշնությունում, այնպես էլ մարզերում, մասնավորապես. Հիփոթեքային վարկավորման զարգացմանը խոչընդոտող խնդիրներ.

թեզ, ավելացվել է 25.06.2013թ


Հիփոթեքը որպես տնտեսական կյանքի տարր. Հիփոթեքային վարկավորման համակարգ Ռուսաստանում. Հիփոթեքային վարկավորման ոլորտում օրենսդրության մշակում. Բանկերի դերը հիփոթեքային վարկավորման համակարգում. Ռուսաստանում հիփոթեքային վարկավորման շուկայի ծավալը.

վերացական, ավելացվել է 12/09/2006 թ


Ռուսաստանում սպառողական վարկավորման զարգացման բնույթի, էության, փուլերի և առանձնահատկությունների ուսումնասիրություն: Օրենբուրգի շրջանի շուկայում սպառողական վարկավորման պրակտիկան. Ռուսական բանկերի առջեւ ծառացած խնդիրները սպառողական վարկավորման ոլորտում.

կուրսային աշխատանք, ավելացվել է 06.08.2013թ


Բանկային վարկերի դասակարգում. Առանձնահատկություններ ժամանակակից համակարգվարկավորում Ռուսաստանի Դաշնությունում. Ֆիզիկական անձանց վարկունակության գնահատման մեթոդներ. Բնութագրական առեւտրային բանկ«Ռուսաստանի Սբերբանկ» ԲԲԸ. Վարկավորման համակարգի օպտիմալացման առաջարկների մշակում.

թեզ, ավելացվել է 11/08/2015 թ


Հիփոթեքային վարկավորման բարելավման առաջարկների մշակման առանձնահատկությունների դիտարկում: Գործունեության վերլուծություն խնայբանկ Ռուսաստանի Դաշնություն. Բնութագրական արվեստի վիճակըՌուսաստանում հիփոթեքային վարկավորման շուկան, հիմնական խնդիրները.